Ежедневные аналитические обзоры от компании "Grand Capital"

GC Analyst · 13 марта, 2012

Grand Capital - Американский премаркет.

В центре внимания сегодня решение ФРС по монетарной политике...

Американский фондовый рынок закончил торги в понедельник смешанной динамикой на фоне ожидания решения ФРС по монетарной политике. Предполагается, что Б. Бернанке не даст понять о возможности продолжения стимулирующих мер, но при этом констатирует факт роста экономики США.

В лидерах роста среди ведущих акций были бумаги Apple, Exxon Mobil и Parametric Techno, которые прибавили от 1.25% до 1.65%.

Американский банковский индекс BKX закрылся на уровне 45.41 (-0.68%). Акции компаний Goldman Sachs, Bank of America и JPMorgan Chase & Co. обвалились от 0.26% до 0.75%.

Фондовые индексы США по итогам предыдущего торгового дня закрылись на уровнях: DJI– 12959.71 (+0.29%); S&P 500 – 1371.09 (+0.02%); NASDAQ Comp. – 2983.66 (-0.16%).

В преддверии американской торговой сессии фьючерс на индекс широкого рынка S&P 500 составляет 1,373.80 (+0.51%). Рынки США откроются ростом.

Нефтяные фьючерсы в Лондоне подрастают в преддверии заседания ФРС в ожидании того, что Бернанке может дать положительную характеристику роста экономики США.

Фьючерсы на нефть марки Brent Oil (ICE) днем на уровне 125.74 (+0.32%), американская нефть марки WTI (ICE) 106.78 (+0.41%).

Фьючерс на золото находится на уровне 1,695.50 (-0.25%).

Товарный индекс Голдманн Сакс XOI в прошлую сессию остановился на уровне 1,316.35 (-0.24%).

На валютном рынке отмечается консолидация с небольшим ростом доллара США перед заседанием ФРС по монетарной политике. Если Бернанке не даст намека на возможность в перспективе возобновления программы помощи экономике и при этом констатирует факт ее восстановления, тогда можно ожидать локальное укрепление доллара США.

Фьючерс на индекс доллара ICE к корзине основных валют составляет 80.16 (+0.31%).

Прогноз дня:

Ждем заседания ФРС.

События сегодня:

Время московское

18.00 США Деловые запасы январь 0,5% м/м; 0,4% м/м

18.00 США Идекс экономического оптимизма IBD/TIPP март 53,2; 49,4

20.30 Канада Выступление члена правления БАнка Канады Тиффа Маклема

22.15 США Решение ФРС США по процентной ставке март 0.25%; 0.25%

Сергей Костенко

*Рекомендации, указанные в статье, не могут служить основанием к прямым действиям.

GC Analyst · 14 марта, 2012

Grand Capital - ФУНДАМЕНТАЛЬНЫЙ ОБЗОР РЫНКА ФОРЕКС.14.03.2012г.

Доллар растет на словах Бернанке…

Ожидаемое выступление Бернанке по перспективам монетарной политики ничего нового не принесло, но в тоже время глава ФРС не дал понять никаким образом о том, имеются ли какие-нибудь перспективы у программ по стимулированию экономики или нет. И несмотря на слова о "скромном" росте, он дал понять, что уровень безработицы остается по-прежнему на высоком уровне.

"Обстановка на рынке труда снова улучшилась; уровень безработицы заметно сократился в последние месяцы, но остается повышенным", - говорится в заявлении Центробанка. (Рейтер)

На фоне этих событий доллар получил хорошую поддержку так, как очевидно участники рынка расценили ситуацию таким образом, что из-за отсутствия перспектив стимулирующих программ доллар продолжит свой рост, тем более, если обратим внимание на усилившийся рост доходностей по долговым бумагам США, эти представления находят свое подтверждение. Так, например, 10-летние T-Note в доходности подросли к уровню 2.16%, что, несомненно, оказывает поддержку доллару США. Но опять же, несмотря на такой оптимизм перспектив доллара, следует учесть, что ФРС словами его управляющего оставляет ставки на предельно низком уровне до конца 2014 года, а это решение является знаковым. В любом случае решающим в этом вопросе будет апрельское заседание ФРС.

Сегодня следует обратить внимание на данные из Британии, Еврозоны и США. Неплохая статистика из Европы может локально поддержать фунт и евро, а хорошая статистика из США продолжить затем поддерживать доллар против основных валют.

События сегодня:

Время московское

13.30 Великобритания Изменение числа заявок на пособие по безработице февраль n/a; 7,000; 6,900

13.30 Великобритания Уровень безработицы январь n/a; 8,4%; 8,4%

13.30 Великобритания Индекс средней заработной платы январь n/a; 1,9% 3м/г; 2,0% 3м/г

14.00 Швейцария Экономические ожидания от ZEW февраль n/a; n/a; -21,2

14.00 Еврозона Индекс потребительских цен февраль n/a; 2,7% г/г; 2,7% г/г

14.00 Еврозона Базовый индекс потребительских цен февраль n/a; 1,6% г/г; 1,5% г/г

14.00 Еврозона Промышленное производство январь n/a; 0,8% м/м; -1,1% м/м

16.30 США Сальдо платежного баланса 4 кв. 2011 n/a; -114 млрд. долл.; -110 млрд. долл.

16.30 США Индекс импортных цен февраль n/a; 0,6% м/м; 0,3% м/м

16.30 Канада Использование производственных мощностей 4 кв. 2011 n/a; 81,6%; 81,3%

16.30 Канада Продажи новых автомобилей январь n/a; 2,1% м/м; -3,0% м/м

18.00 США Выступление главы ФРС США Бена Бернанке

18.30 США Запасы нефти и нефтепродуктов за неделю 4-10 марта n/a; n/a; 0,8 млн. барр.

Сергей Костенко

GC Analyst · 14 марта, 2012

Grand Capital - Европейский премаркет.

ФРС осторожно сообщила об улучшении ситуации в экономике США…

Европейский рынок акций закончил торги во вторник на положительной территории благодаря данным статистики из Германии и еврозоны, а также умеренно оптимистичным словам Бернанке о ситуации в экономике США. Индекс экономических настроений в Германии заметно вырос до 22.3 пункта против прогноза роста до 10.5 пункта, а индекс экономических настроений ZEW поднялся до 11.0 пункта против прогноза роста до 3.8 пункта. На фоне этих данных европейские рынки чувствовали себя превосходно.

Среди растущих акций ведущих компаний в лидерах роста были бумаги банков и сырьевых компаний. Акции BP, Bhp Billiton и Xstrata прибавили от 1.00% до 1.39%.

Индекс DJ EURO STOXX BANK по итогам предыдущих торгов закрылся на уровне 115.42 (+3.08%).

Бумаги компаний Banco Santander, ING Groep, Deutsche Bank, Unicredit и Intesa Sanpaolo подскочили от 3.20% до 3.97%.

Основные европейские индексы на закрытии прошлой торговой сессии: FTSE 100 - 5955.91 (+1.07%); DAX 30 - 6995.91 (+1.37%); CAC 40 - 3550.16 (+1.72%). Фьючерс на индекс DJ STOXX 50 утром перед открытием торгов в Европе составляет 2504.00 (-0.512%). Европейские фондовые рынки откроются в небольшом минусе.

Европейский индекс "голубых фишек" FTSEurofirst 300, закрылся вчера на уровне 1095.34 (+1.69%).

Перед открытием европейской торговой сессии доходность U.S. 10-летних T-Note составляет 2.16% (+0.030), 10-летних German Government Bonds составляет 1.82% (+0.064), а 10-летних U.K. Government Bonds равна 2.17% (+0.078).

Нефтяные фьючерсы на утренних электронных торгах в Лондоне снижаются в ожидании выхода данных по запасам нефти и нефтепродуктов в США, которые будут опубликованы позднее.

Марка Brent Oil (ICE) на утренних электронных торгах перед открытием Европы на уровне 125.78 (-0.35%), а американская нефть марки WTI (ICE) 106.33 (-0.36%).

Фьючерс на золото утром на уровне 1,705.00 (-0.38%).

Товарный индекс CRB Index по итогам предыдущего торгового дня составляет 318.07 (+0.66%).

На валютном рынке доллар США продолжает получать поддержку на фоне результатов вчерашнего заседания и ожидания отсутствия нового этапа программы по стимулированию экономики, а также роста доходностей по американских облигациям на долговом рынке.

Индекс доллара ICE, который отражает стоимость американской валюты против торгово-взвешенной корзины из других валют, составляет 80.37 (+0.19%).

Прогноз дня:

Вполне вероятно пара евродоллар продолжит снижаться к уровню 1.2940 на фоне сильного доллара и перспектив отсутствия QE 3.