Ежедневные аналитические обзоры от компании "Grand Capital"

[GC Analyst]

Grand Capital - Комментарий к ситуации на рынке 04.08.14 г.

 

Евро после консолидации будет снижаться

 

Единая валюта в пятницу на фоне более слабых, чем ожидалось данных по занятости получила некоторую поддержку по причине, вероятного, закрытия части коротких позиций на фиксации прибыли. Но это не будет радикально менять отношение игроков к евро, который, скорее всего, будет и далее оставаться под давлением. На наш взгляд, отскок пары вверх к верхней границе нисходящего краткосрочного тренда 1.3500 необходимо воспринимать, как предложение к открытию коротких позиций. К тому же если сегодня будут опубликованы слабые данные по ценам производителей – это не придаст паре положительного импульса.

 

В краткосрочной перспективе мы продолжаем ожидать снижения евро к промежуточному уровню 1.3290. Локальной целью, очевидно, будет уровень 1.3365.

 

Семен Каменский

[GC Analyst]

Grand Capital - Технический обзор от 05.08.14

 

EURUSD

 

Новостной фон:

Пара консолидируется в ожидании результата заседания ЕЦБ, которое пройдет в четверг. Рынок не ожидает, что на этом заседании будут приняты судьбоносные решения, но может быть дан намек на дальнейшие стимулы. Если так случится, то пара тогда окажется под давлением и протестирует уровень 1.3365 и будет иметь все шансы продолжить свое снижение к 1.3295. В тоже время позитивный настрой Драги может привести к продолжению коррекционного роста, возможно, к уровню 1.3500 от которого пару необходимо будет продавать.

 

Техническая картина:

Пара торгуется в верхней границе полос Боллинджера, выше ЕМА 5 и 21. Индикаторы RSI и Stoch не информативны.

 

Торговые рекомендации. Продаем пару от уровня 1.3440, а выше этого уровня от 1.3500 наращиваем короткие позиции с локальной целью 1.3365 и перспективой снижения к 1.3295.

 

Семен Каменский

 

[GC Analyst]

Grand Capital - Комментарий к ситуации на рынке 05.08.14 г.

 

Евро доллар консолидируется, и что же дальше

 

Основная валютная пара консолидируется уже второй день в ожидании результата заседания ЕЦБ, которое пройдет в четверг. Участников рынка будет интересовать перспективы начала новой программы помощи европейской экономике на фоне ее удручающего состояния. Вчера президент Франции Ф. Оланд призвал ЕЦБ начать вливать на рынок ликвидность, ссылаясь на то, что экономика еврозоны и в частности Франции испытывает серьезные проблемы. Отсутствие экономического роста на фоне снижения деловой активности, высокая безработица, а также низкая инфляция очень опасны и могут привести в купе с санкциями против России большой ущерб европейской экономике.

 

Вполне вероятно, что ЕЦБ все-таки придется прибегнуть к радикальным мерам, а это уже соответственно окажет заметно сильное негативное влияние на единую валюту по всему фронту.

 

Семен Каменский

[GC Analyst]

Grand Capital - Технический обзор от 06.08.14

 

EURUSD

 

Новостной фон:

Перед заседанием ЕЦБ пара, возможно, продолжит консолидироваться с небольшим ростом на фоне перепроданности, но в целом, скорее всего, она продолжит свое снижение.

 

Техническая картина:

Пара торгуется в нижней границе полос Боллинджера, ниже ЕМА 5 и 21. Индикаторы RSI и Stoch указывают на вероятный локальный отскок вверх.

 

Торговые рекомендации. Продаем пару на росте от уровня 1.3400 с локальной целью 1.3350 и перспективой снижения к 1.3295.

 

Семен Каменский

 

[GC Analyst]

<div><strong>Grand Capital  -  Комментарий к ситуации на рынке 06.08.14 г.</strong></div>

<div> </div>

<div><strong>Перспективы у евро не утешительные</strong></div>

<div> </div>

<div>Вчерашние слабые данные индекса деловой активности в сфере услуг еврозоны вызвали резкое снижение евро, что является довольно важным сигналом, указывающим на настроение игроков, которые воспринимают негативные новости из еврозоны, как очередной сигнал к продажам пары и, что знаменательно это происходит на фоне сильной перепроданности пары и указывает на дальнейшие ожидания рынка более мягкой политики ЕЦБ.</div>

<div> </div>

<div>Сегодня в ожидании завтрашнего заседания ЕЦБ основная валютная пара, очевидно, будет консолидироваться в узком диапазоне на фоне отсутствия важных новостей и данных статистики. Предполагается, что завтра ЕЦБ и сам М. Драги ничего нового рынку не скажут, что может локально поддержать евро, но в целом по причине сильных данных статистики из США и ожидания более раннего, чем предполагалось повышения ставок, пара все равно может продолжать оставаться под давлением и продолжить свое снижение к новым локальным минимумам. </div>

<div> </div>

<div><strong>Семен Каменский</strong></div>

 

[GC Analyst]

Grand Capital - Технический обзор от 07.08.14

 

EURUSD

 

Новостной фон:

Слабые данные по промышленному производству ФРГ, которые были опубликованы сегодня утром показали, что немецкая экономика начла испытывать серьезные проблемы на фоне общей слабости европейской экономики и санкционных мер против России. Вполне вероятно, что М. Драги сегодня после заседания ЕЦБ по монетарной политике опять даст понять, что Европейский ЦБ может прибегнуть к новым мерам стимулирования на фоне слабого состояния экономики еврозоны.

 

Техническая картина:

Пара торгуется в нижней границе полос Боллинджера, ниже ЕМА 5 и 21. Индикаторы RSI и Stoch указывают на вероятный разворот пары вниз.

 

Торговые рекомендации. Продаем пару при пересечении уровня 1.3365 с целью 1.3290.

 

Семен Каменский

 

[GC Analyst]

Grand Capital - Комментарий к ситуации на рынке 07.08.14 г.

 

Что можно ждать от ЕЦБ и Банка Англии

 

Игроки не ожидают, что ни ЕЦБ, ни Банк Англии на своих заседаниях не примут какие-либо радикальные меры по изменению денежно-кредитной политики. В отношении Банка Англии вероятнее всего нынешняя политика останется без изменений, что будет негативным фактором для фунта, так как он во много в последнее время рос на ожиданиях повышения ставки в Британии на фоне сильных экономических данных.

 

А вот в отношении ЕЦБ хоть рынок не ожидает изменений, но в комментарии его главы М. Драги может прозвучать очередной пространный намек на то, что банк все-таки решится начать новые стимулы в виде выкупа активов, если ситуация в зоне евро не будет улучшаться. Оценивая это и видя, что проблемы в еврозоне только нарастают, можно будет ожидать, что осенью, возможно, уже в сентябре ЕЦБ объявит на начале этих мер. И по причине этих ожиданий и очередного намека Драги, евро сегодня может оказаться под сильным давлением и упасть против основных валют. Наиболее сильным может быть снижение против фунта и доллара.

 

Семен Каменский

[GC Analyst]

Grand Capital - Технический обзор от 08.08.14

 

EURUSD

 

Новостной фон:

На фоте технической перепроданности и нежелания игроков открывать новые позиции пара корректируется вверх. Возможно, она найдет сопротивление у уровня 1.3435 от которого ее можно продавать.

 

Техническая картина:

Пара торгуется в верхней границе полос Боллинджера, выше ЕМА 5 и 21. Индикаторы RSI и Stoch указывают на коррекционное движение вверх.

 

Торговые рекомендации. Продаем пару на росте от уровня 1.3435 с целью 1.3290.

 

Семен Каменский

 

[GC Analyst]

Grand Capital - Комментарий к ситуации на рынке 08.08.14 г.

 

Евро корректируется вверх перед новым рывком вниз

 

По причине отсутствия новых важных статистических данных пара евро доллар корректируется вверх и протестировала уровень 1.3400. Вчера ЕЦБ оставил ставку на прежнем уровне 0.15% и ничего особенно нового рынку не сообщил, чего собственно игроки от него и ожидали. Отскок евро вверх не следует воспринимать, как радикальное изменение ситуации в пользу роста единой валюты.

 

Проблемы в еврозоне никуда не пропали и остаются большим грузом. Поэтому считаем, что основную валютную пару необходимо по-прежнему на росте продавать. Локальный рост основывается, скорее всего, на закрытии части коротких позиций краткосрочных трейдеров перед выходными.

 

Мы считаем, что на следующей неделе пара может продолжить свою нисходящую тенденцию.

 

Семен Каменский

[GC Analyst]

Grand Capital - Технический обзор от 11.08.14

 

EURUSD

 

Новостной фон:

Слабые статистические данные по европейской экономике, которые будут опубликованы на этой неделе, несомненно окажут понижательное давление на пару, которая продолжит свое снижение.

 

Техническая картина:

Пара торгуется в верхней границе полос Боллинджера, выше ЕМА 5 и 21 выше уровня 1.3390, оставаясь в краткосрочном нисходящем тренде. Индикаторы RSI и Stoch указывают на вероятность разворота вниз.

 

Торговые рекомендации. Продаем пару при пересечении уровня 1.3390 с целью 1.3335, а затем 1.3290.

 

Семен Каменский

 

[GC Analyst]

<div><strong>Grand Capital  - Комментарий к ситуации на рынке 11.08.14 г.</strong></div>

<div> </div>

<div><strong>Евро стоит перед риском дальнейшего падения</strong></div>

<div> </div>

<div>Технический отскок, который наблюдался в конце прошлой недели, вероятнее всего, будет нивелирован уже на этой, так как ожидаются довольно слабые данные по экономике еврозоны. Отсутствие роста инфляции, в частности потребительской очередной месяц подряд, увеличивает опасения раскручивания дефляции. Месячный прогноз по потребительской инфляции в минус 0.6%, который будет опубликован в пятницу, если подтвердится, то в купе со слабыми ожидания роста ВВП еврозоны будет способен оказать сильное понижательное давление на основную валютную пару и заставить ее продолжить свое снижение к 1.3300.</div>

<div> </div>

<div>Рынок по-прежнему ожидает, что ЕЦБ придется пойти на радикальные меры и начать программу TLTRO аналог американской QE. Такая перспектива развития событий однозначно приведет к падению евро не только против доллара США, но и против других основных валют. </div>

<div> </div>

<div><strong>Семен Каменский</strong></div>

 

[GC Analyst]

Grand Capital - Технический обзор от 12.08.14

 

EURUSD

 

Новостной фон:

Ожидание слабых данных по Германии давит на пару. И если они окажутся не лучше прогноза – это может привести к тестированию уже сегодня уровня 1.3330, а затем и 1.3300. В целом прогноз по паре остается негативным.

 

Техническая картина:

Пара торгуется в нижней границе полос Боллинджера, ниже ЕМА 5 и 21 на ключевом локальном уровне 1.3365, оставаясь в краткосрочном нисходящем тренде. Индикаторы RSI указывает на усиление нисходящей тенденции, а Stoch на перепроданность пары.

 

Торговые рекомендации. Продаем пару на фоне слабых данных от ZEW с целью 1.3335, а затем 1.3290.

 

Семен Каменский

 

[GC Analyst]

Grand Capital - Комментарий к ситуации на рынке 12.08.14 г.

 

Рынок продолжает играть против евро

 

Ожидание очень слабых данных индекса экономических настроений от ZEW как в Германии, так и еврозоне толкает участников рынка распродавать единую валюту. И если действительно на этой неделе плотный пакет статистических данных по ФРГ и еврозоне окажется в русле негативных прогнозов – это должно однозначно столкнуть единую валюту ниже ключевого уровня 1.3300 и привести к ее дальнейшему снижению к 1.3230 уже возможно на этой неделе.

 

Явное нежелание президента ЕЦБ М. Драги начинать полномасштабный выкуп активов пока сдерживает распродажи единой валюты, но продолжение ухудшения ситуации на фоне ответных санкций России, которые уже привели к снижению цен на продовольствие во многих странах еврозоны, может похоронить надежды Бундесбанка и лично Драги, что снижение потребительской инфляции прекратится. А пока она остается на исторически минимальных значениях, что может привести к дальнейшему скатыванию европейской экономики в «дефляционную ловушку», которая, например, ввергла Японскую экономику на 20 с лишним лет в отсутствие экономического роста и фактическую стагнацию.

 

Такое развитие событий по причине отсутствия решительных мер от ЕЦБ может привести именно к такому развитию событий, что может подвергнуть к тяжелым испытанием само наличие валютного союза.

 

Семен Каменский

Изменено 12 августа, 2014 пользователем GC Analyst

[GC Analyst]

Grand Capital - Технический обзор от 13.08.14

 

EURUSD

 

Новостной фон:

Слабые данные по потребительской инфляции в Германии и негативные во Франции, указывающие на дефляцию. Они негативно влияют на единую валюту, которая, скорее всего, продолжит свое снижение.

 

Техническая картина:

Пара торгуется в нижней границе полос Боллинджера, ниже ЕМА 5 и 21, оставаясь в краткосрочном нисходящем тренде. Индикаторы RSI и Stoch указывают на усиление нисходящей тенденции.

 

Торговые рекомендации. Продаем пару с целью 1.3300, а затем 1.3290.

 

Семен Каменский

 

[GC Analyst]

Grand Capital - Комментарий к ситуации на рынке 13.08.14 г.

 

Во Франции раскручивается дефляция

 

Данные по потребительской инфляции в Германии по-прежнему не утешительны. Данный показатель остается ни чрезвычайно низком уровне при месячном значении в 0.3% и годовом в 0.8%. На этом фоне картина во Франции более удручающая. Вышедшие сегодня данные по потребительской инфляции показали, что экономика вошла в состояние дефляции, которое является очень опасным и губительным для экономики, так как вызывает ослабление бизнесов и способствует падению расходов потребителей, так как они надеются на дальнейшее снижение цен.

 

По этой причине пара евро доллар оказалась после вчерашнего отскока под давлением. Судя по всему, такая тенденция продолжится, так как если завтрашние данные по ВВП еврозоны и потребительской инфляции окажутся слабыми, то пара продолжит свою негативную тенденцию и протестирует уровень 1.3300, а затем вероятно, и 1.3245.

 

Семен Каменский