Рынок кофе

[Silmariona]

Обзор рынка кофе

 

Фьючерсы кофе немного отыграли у падения конца июля и снова торгуются выше важного уровня в 120 центов за фунт арабики. Поддержку ценам оказывает рекордное снижение сертифицированных остатков в Лондоне, а так же некоторое восстановление Бразильского реала. Но фундаментальных причин для смены медвежьего тренда нет.

Медвежьи факторы:

1. Прогноз на профицит кофе в мире четвертый год подряд.

2. Рекордный урожай в Бразилии в год «малого цикла»

3. Кризисный явления в Европе – главном потребители кофе

4. Ослабление валют стран основных производителей кофе

5. Остатки на бирже в Нью-Йорке на хаях

 

Бычьи факторы:

1. Твердый спрос на Робусту

2. Снижение поставок Вьтнамом – самом крупном в мире производители Робусты.

3. Остатки на бирже в Лондоне на лоях с 2007 года

http://s019.radikal.ru/i622/1308/48/2ed89fc942aa.jpg

4. Выработка в Бразилии новых методов финансовой поддержки фермеров.

Обзор подготовлен аналитиком кафедры торговли производными финансовыми инструментами.

http://s017.radikal.ru/i434/1308/bb/6134f3b502ea.jpg

P.S.: рынок кофе для продажи опционов интереса не представляет.

[Silmariona]

Обзор рынка кофе

 

Декабрьские фьючерсы кофе демонстрируют некоторое усиление, торгуюсь выше важного уровня в 120 центов. Основной причиной является опубликованные официальным властями Бразилии данные о прогнозных потерях от заморозков прошлого месяца в штате Парана. Оценка потерь следующего урожая составила 1 млн. мешков, что составляет 2% от общего объема производства.

 

Медвежьи факторы:

1. Ожидание четвертого подряд профицитного года

2. Многолетний лоу Бразильского реала, и слабость остальных валют стран-производителей кофе.

3. Спад в экономике Европы (главный потребитель кофе)

 

Бычьи факторы:

1. Потери будущего урожая от июльских заморозков

2. Прогноз на холодную погоду в штате Парана на ближайшее время.

3. Снижение запасов Робусты в Лондоне по причине снижения экспорта Вьетнамом (20% падение в июле г/г)

 

Сезонные тенденции - рост с середины августа

 

 

Обзор подготовлен аналитиком кафедры торговли производными финансовыми инструментами.

http://i024.radikal.ru/1308/d5/0fd25b07a194.jpg

 

http://s017.radikal.ru/i443/1308/eb/4f196c6675e7.jpg

[Silmariona]

Обзор мирового рынка кофе

 

Декабрьский фьючерс кофе торгуется у своего многомесячного минимума в районе 117 центов за фунт арабики. В Отсутствие особых новостей кофе неделю держится в узком диапазоне.

 

Основные факторы влияющие на рынок:

Медвежьи:

1. Прогноз на профицит кофе в мире 4 год подряд.

2. Давление не распроданного текущего рекордного урожая «малого цикла» и ожидание следующего рекордного урожая в Бразилии

3. Ожидание роста будущего урожая во Вьетнаме на 15%, по причине благоприятной погоды (достаточное количество влаги).

4. Слабость валют стран основных производителей.

5. Снижение темпов роста мирового потребления по причине кризисных процессов.

 

Бычьи факторы:

1. Распространение грибка «Листовой ржавчины на Перуанские плантации.

2. Остатки на складах в Лондоне на многолетних минимумах, по причине снижения текущего экспорта Вьетнамом (основного производителя робусты)

Сезонка: Сезонный фактор предполагает рост до середины сентября.

http://s017.radikal.ru/i424/1309/c5/2781bea313ca.jpg

Обзор подготовлен аналитиком кафедры опционной торговли.

 

http://s019.radikal.ru/i625/1309/41/c81363f6657d.jpg

P.S.: для продажи опционов рынок кофе пока не интересен.

[Silmariona]

Обзор рынка кофе

 

Декабрьский фьючерс кофе вторую неделю торгуется в узком диапазоне, в отсутствие каких-либо значимых новостей. ICO опубликовала июльские данные по экспорту , они оказались на 6,5% меньше прошлогодних (9 053 000 мешков против 9 651 000), при этом львиная доля этого падения вызвана падением экспорта из Вьетнама 1 475 000 мешков в этом году против 1 850 000 мешков в прошлом. Год к году с периода октябрь-июль Вьетнам экспортировал на 7% меньше.И это при достаточно устойчивом спросе на вьетнамскую робусту, что привело к тому , что запасы в Лондоне находятся на многолетних минимумах.

Основные медвежьи факторы:

1. Профицит производства кофе 4-ый год подряд

2. Давление не распроданного рекордного для «года малого цикла» текущего урожая и ожидание рекордного урожая в следующем году

3. Слабость валют основных стран экспортеров (месячные графики)

Бразильский реал:

http://s017.radikal.ru/i410/1309/74/c67e7586c991.jpg

Вьетнам

http://s003.radikal.ru/i203/1309/ae/4275cf53f26e.jpg

4. Прогноз по Вьетнаму на следующий год – рост на 15%, благодаря благоприятной погоде

5. Колумбия продолжает показывать увеличение производства

 

Бычьи факторы:

1. Хороший спрос на робусту

2. Неопределенность возможных потерь на будущий год в Центральной Америке от «Листовой ржавчины»

Сезонка со второй половины сентября снова вниз

http://s004.radikal.ru/i205/1309/11/0008106e80f2.jpg

Обзор подготовлен аналитиком кафедры опционной торговли.

http://s020.radikal.ru/i711/1309/82/7cab22cd5243.jpg

 

Р.S.: рынок кофе по прежнему для продажи опционов не интересен.

[Silmariona]

Обзор мирового рынка кофе

 

Декабрьский фьючерс кофе три недели торгуется в узком диапазоне 155-119 центов за фунт арабики. Серьезных изменений в новостном фоне на рынке за неделю не произошло. Факторы, влияющие на рынок, остались прежними.

Медвежьи факторы:

1. Ожидание профицита 4-ый год подряд

2. Многолетние минимумы курсов валют ведущих стран экспортеров

http://s57.radikal.ru/i155/1309/bd/99367a749db3.jpg

3. Ожидание рекордных урожаев в 13\14 году в главных странах –производителях кофе : в Бразилии и во Вьетнаме.

Бычьи факторы:

1. Уменьшение производства в центральной Америке из-за поражений плантаций «Листовой ржавчиной» (падение на 12%)

http://s49.radikal.ru/i124/1309/45/d6ebd7a82f55.jpg

2. Слабый рост потребления в основных странах потребителях(ЕС, Северная Америка, Япония) , потребляющих 55% общего потребления.

3. Растущий спрос на Робусту и снижение поставок ее Вьетнамом в этом маркетинговом году. В результате сертифицированные запасы в Лондоне находятся на многолетних минимумах.

 

Сезонный фактор: до октября вниз

http://i018.radikal.ru/1309/d9/0618e7ed64c9.jpg

 

 

Дополнительная интересная информация о кофе:

Основные страны производители:

http://s020.radikal.ru/i707/1309/a8/7d57f1bc41ed.jpg

Потребление на душу населения в основных потребителях кофе:

http://s002.radikal.ru/i198/1309/b3/0c977574910e.jpg

Обзор подготовлен аналитиком кафедры опционной торговли.

http://i036.radikal.ru/1309/af/c185fc82d48f.jpg

P.S.: рынок кофе не интересен для продажи опционов.

[Silmariona]

Обзор мирового рынка кофе

 

Декабрьский фьючерс кофе пробив верхнюю часть узкого диапазона, в котором находился три недели, резко развернулся и достиг очередного лоу в 114 центов за фунт арабики. Ситуацией на рынке заправляет курс Бразильского реала, и погода в Бразилии.

 

Медвежьи факторы:

1. Перепроизводство кофе четвертый год подряд

2. Ожидание рекордного урожая в Бразилии в следующем году «большого цикла»

3. Не распроданный текущий рекордный урожай «малого цикла»

4. Неплохие виды на урожай во Вьетнаме (начало уборки в октябре)

5. Рост потребления (особенно в главных странах потребителях кофе: Европе, Америке, Японии) на нулевом уровне

 

Бычьи факторы:

1. Тревоги по причине рисков в прогнозах погоды в Бразилии

2. Влияние «Листовой ржавчины» на урожай следующего года в Центральной Америке

3. Хороший спрос на робусту – запасы в Лондоне на многолетних лоях

 

Сезонный фактор: в октябре начинается рост, связанный с ростом потребления кофе в холодный период.

http://s50.radikal.ru/i130/1309/f5/952000a18240.jpg

P.S.: рекомендации отсутствуют ввиду низкой волотильности

[Silmariona]

Обзор мирового рынка кофе

 

Кофейный фьючерс достиг очередного своего лоу в 113 центов за фунт арабики. Попытки восстановления конца прошлой недели и начала текущей на ожиданиях сухой погоды в период цветения нового урожая, исчезли вместе с изменением прогноза на более влажный. Факторы влияющие на динамику цен не изменились.

Медвежьи факторы:

1. Профицит производства кофе четвертый год подряд

2. Рекордный собранный урожай «малого цикла», ожидание рекордного следующего урожая «большого цикла»

3. Восстановление урожая в Колумбии.

4. Глобальное удешевление валют стран экспортеров.

5. Хорошие виды на Вьетнамский урожай

6. Замедление экономик стран – главных потребителей кофе (Европа, США, Япония)

 

Бычьи факторы:

1. Локальные страхи о погоде

2. Локальное восстановление Бразильского реала

3. «Листовая ржавчина» в Центральной Америке

4. Хороший спрос на Робусту, сокращение в этом году Вьетнамом поставок Робусты на рынок, и как следствие запасы в Лондоне на многолетних лоях.

Сезонный фактор:

http://s60.radikal.ru/i169/1310/81/6496aafe8d2b.jpg

Начинается сезонный зимний рост

Обзор подготовлен аналитиком кафедры опционной торговли.

http://s020.radikal.ru/i716/1310/e9/55a3fb300b9e.jpg

P.S.: рынок кофе для продажи опционов не интересен.

[Silmariona]

Обвал цен на рынке кофе: оцениваем перспективы.

 

Каждый из нас любит начать свое утро с бодрящей чашечки кофе. В обозримом будущем это удовольствие может стать значительно дешевле и более доступным. Дело в том, что рынок перенасыщен кофе сорта Арабика, а следующий год возможно побьет рекорд производства, что в первую очередь связано с ожидаемым хорошим урожаем из Бразилии.

 

Какова же ситуация с фундаментальной точки зрения на текущий момент? Декабрьский фьючерс кофе образовал очередной минимум в 113.2 цента за фунт Арабики. Причиной очередного обновления лоу послужила благоприятная, для будущего урожая в Бразилии, погода - начавшиеся дожди, так как именно в момент цветения кофейных деревьев влага имеет ключевое значение.

 

Помимо дождей в Бразилии, понижающее влияние на мировой рынок кофе имеют следующие факторы:

- Прогноз на профицит производства кофе четвертый год подряд;

- Рекордный только собранный урожай «малого цикла» в Бразилии и ожидание так же рекордного урожая «большого цикла»;

- Пересмотр в большую сторону урожая в Колумбии (третий в мире) производитель перекрывает все возможные падения в других странах (Центральная Америка);

- Хорошие виды на вьетнамский урожай (начало уборки);

- Глобальное снижение валют стран-производителей;

- Замедление развития стран основных потребителей кофе (США, Европа).

 

Из поддерживающий рынок факторов можно отметить следующие:

- Хороший спрос на кофе сорта Робуста и сокращение поставок Вьетнамом в прошлом маркетинговом году (октябрь-сентябрь);

- Укрепление курса бразильского реала по отношению к доллару США;

- Проблемы с «листовой ржавчиной» в Центральной Америке$

- Сезонная тенденция, связанная с увеличением потребления кофе в холодное время года.

http://s020.radikal.ru/i709/1310/cd/f00381c5d6a9.jpg

 

http://s020.radikal.ru/i720/1310/54/3f4f073b20a0.jpg

 

Длительный даун-тренд на рынке кофе является причиной того, что по этому инструменту давно не было торговых рекомендаций от Кафедры Опционной торговли, последняя была дана в июле и принесла 150$ профита.

http://i065.radikal.ru/1310/7d/66ac01b91049.jpg

Задать ваши вопросы и получить дополнительную информацию можете на Кафедре Опционной торговли.

[Silmariona]

Приглашаем посетить семинар "ТС "Прибыль в 1 клик"

 

 

Торговая система "Прибыль в 1 клик" является простым, четким алгоритмом для извлечения денег на рынке, использовать который могут даже самые "зеленые" трейдеры.

 

Посетив данный семинар, вы БЕСПЛАТНО получите готовую торговую систему, по которой сможете извлекать стабильную прибыль сразу по его окончании. Подробности далее>>>

Продолжится ли снижение на рынке кофе?

Вышедший сентябрьский отчет ICO (Международной организации кофе) подтвердил наличие на мировом рынке профицита, что продолжит оказывать давление на цену фьючерса кофе. Напомним, что кофе имеет понижательную тенденцию уже более трех лет - с середины 2010 года и 1 октября обновило очередной минимум в 113,2 долларов за фунт.

Основные выдержки отчета приведены ниже:

Оценка производства на 12/13 год увеличена на 0.6% по сравнению с августовской, и на 9,6% по сравнению с прошлым годом до 145,2 млн. мешков.

http://s58.radikal.ru/i162/1310/75/6b3bae42acea.jpg

Бразилия увеличила свой урожай в сравнении с предыдущим годом на 16.9% до 50.8 млн. мешков.

Третий в мире производитель кофе Колумбия увеличила в 12\13 году урожай 30.7% до 10 млн. мешков.

Мексика и страны Центральной Америки потеряли 3 млн. мешков или 17% от предыдущего урожая по причине поражения плантаций листовой ржавчиной.

Наращивают производство и страны Африки. Рост 16.6% до 18,4 млн. мешков

http://s020.radikal.ru/i723/1310/92/909c47516582.jpg

Сертифицированные запасы кофе уменьшились в Лондоне и выросли в Нью-Йорке

http://s020.radikal.ru/i721/1310/b7/e2d2a7da0d69.jpg

Потребление кофе выросло на 2.4% за счет развивающихся рынков и стран производителей кофе

http://s020.radikal.ru/i707/1310/bb/90de22465ed0.jpg

Основные факторы влияющие на динамику цен практически не изменились:

Медвежьи:

1. Ожидание профицита четвертый год подряд

2. Глобальное снижение валют стран экспортеров

3. Замедление роста потребления в странах – основных потребителей кофе

 

Бычьи:

1. Проблемы Центральной Америки с «листовой ржавчиной»

2. Хороший спрос на Робусту

3. Локальные отскоки Бразильского реала

 

Сезонная тенденция: «зимний» рост с начала октября.

http://s40.radikal.ru/i087/1310/14/02ceb36005d5.jpg

Как отмечают аналитики Кафедры Опционной торговли, на рынке кофе вряд ли стоит ожидать смены нисходящей тенденции, исходя из этого, отсутствую так же рекомендации на продажу опционов по этому инструменту.

http://i079.radikal.ru/1310/39/2ab4731a1911.jpg

[вати]

На прошедшей неделе цена июльского фьючерсный какао торговалась со снижением от уровня 2350 до 2230. Основной причиной снижения цен был достаточный уровень осадков в Западной Африке, и, как результат, увеличенные прогнозы на промежуточный урожай этого года.

[Silmariona]

Цена на фьючерс кофе на бирже достигла дна - трейдеры

 

Декабрьский фьючерс кофе на бирже достиг 101 цента за фунт арабики, вплотную приблизившись к психологической отметке в 1 доллар за фунт. Это самый низкий уровень цен за последние семь лет.

 

Колумбийский октябрьский сбор за октябрь составил 1,06 млн. мешков, что явилось рекордным сбором с 2007 года, общий кумулятивный сбор за 2013 год на 43% превышает сбор на эту дату в прошлом году. Вьетнам также начал увеличивать экспорт, нагоняя отставание предыдущих месяцев (сентябрьский экспорт 1 100 000 млн. мешков по сравнению с 947 746 годом ранее). Причина такого увеличения объемов производства во всех крупных странах производителях – крупные инвестиции в отрасль в последние годы, когда цены были 2-3 доллара за фунт, отмечают трейдеры кафедры опционной торговли Академии Masterforex-V. Страны-производители нарастили площади посадок, инвестировали в инфраструктуру и в системы поддержки фермеров. Соответственно, профицит кофе на рынке – системная проблема, мало зависящая от неурожаев из-за погоды и болезней в отдельных странах. Примером служит то, что Колумбия легко закрыла увеличением производства мягких сортов кофе брешь, которая образовалась в Центральной Америке и Мексике из-за поражения листовой ржавчиной.

 

Основные факторы, имеющие понижательное влияние на рынке кофе

 

Трейдеры так же отметили ряд других факторов, которые давят на цену кофе на бирже.

1. Прогноз на перепроизводство кофе в мире 4-ый год подряд.
   
2. Благоприятные погодные условия в период цветения в Бразилии в октябре.
   
3. Восстановление урожая в Колумбии.
   
4. Наращивание экспорта Вьетнамом.
   
5. Бразильский реал вновь начал снижение относительно доллара США.
   
6. Торможение роста потребления, связанное с ослаблением темпов роста мировой экономики.
   

Факторы, которые поддерживают цену на бирже

 

Поддерживающие факторы практически не влияют на цену, но отметить их стоит.

1. Заболевания плантаций в Центральной Америке и Мексике.
   
2. Временное подорожания бразильского реала.
   
3. Хороший спрос на Робусту, запасы в Лондоне на минимумах.
   
4. Сезонный фактор - зимний рост. http://i054.radikal.ru/1311/b9/eab801dd48bc.jpg
   

 

Торговые рекомендации

 

По мнению трейдеров кафедры опционной торговли рынок кофе в настоящий момент интереса для продажи опционов не представляет.

[Silmariona]

Рынок кофе, ждет ли нас разворот или снижение продолжится

 

Декабрьский фьючерс кофе торгуется на семилетних минимумах, вплотную приблизившись к уровню в 100 доллар за фунт сорта арабика. На 25 ноября цена слегка поднялась и находится возле уровня 107 долларов за фунт.

 

http://s020.radikal.ru/i714/1311/38/b980f617d8a2.jpg

 

 

Рынок кофе давно в даун-тренде и пока нет серьезных фундаментальных факторов, которые могли бы изменить ситуацию, отмечают трейдеры кафедры опционной торговли Академии Masterforex-V. Незначительные всплески цен связаны с локальными погодными катаклизмами и локальным ростом бразильского реала относительно доллара США.

 

В настоящее время большинство производителей осуществляют поставки на уровне себестоимости и ниже. Рынок поддерживают лишь государственные закупки в Бразилии и субсидии в Колумбии. Цены на кофе на данный момент не покрывают затрат производителей. Бразильские фермеры начали урезать затраты связанные с внесением удобрений, но это отразится на урожае 2015/16 года, а созревающий урожай оценивается уже в 60 млн. мешков. Правительство разрабатывает меры по поддержке фермеров, но в долгосрочном плане это скорее "медвежий" фактор, так как это не уменьшит предложение кофе на мировом рынке.

 

 

Факторы, понижательно влияющие на рынок кофе

 

Трейдеры отметили факторы, которые давят на цену кофе на бирже.

1. Перепроизводство кофе четвертый год подряд.
   
2. Ожидание исторически рекордного урожая кофе 2013/2014 в Бразилии. Текущая погода способствует этому.
   
3. Восстановление производства в Колумбии.
   
4. Склады в Нью-Йорке на максимумах.http://i016.radikal.ru/1311/e7/a07049d106ac.jpg
   
5. Медленные темпы роста в потребления в основных странах потребителях из-за замедления роста экономик.
   http://s017.radikal.ru/i408/1311/af/b0b4b1d0808e.jpg
   
6. Глобальное снижение (в течении четырех лет) бразильского реала относительно доллара США.http://s019.radikal.ru/i612/1311/95/ea7536687ec9.jpg
   

Поддерживающие мировой рынок кофе факторы

1. Замедление уборки во Вьетнаме из-за урагана, принесшего обильные дожди.
   
2. Хороший спрос на Робусту (склады в Лондоне на минимумах).
   
3. Ожидание увеличения потерь от «листовой ржавчины» в Центральной Америке в следующем году. В октябре, например, экспорт из Никарагуа упал на 78% (г/г).
   
4. Сезонный фактор: зимний рост. http://s005.radikal.ru/i212/1311/d6/b74716f8162b.jpg
   

Торговые рекомендации

 

По мнению трейдеров кафедры опционной торговли рынок кофе в настоящий момент для продажи опционов не интересен.

[Marz]

Определены самые популярные бренды кофе и продавцы в Интернете у украинцев

Согласно данным , наиболее известными брендами кофе среди украинских граждан стали:

 

- Jacobs – 6164 запроса в Яндексе за февраль, которые сделали жители украинского государства;

- Lavazza – 2407 запросов;

- Jardin – 2110 запросов;

- Nescafe – 1372 запроса;

- Davidoff – 1292 запроса.

 

Стоить отметить что, Jacobs – марка кофе, которая была основана в Германии предпринимателем Иоганном Якобсом еще в 1895 году. Кофе данного бренда отличается высоким качеством и экологичным выращиванием разных сортов напитка, что значительно повышает известность данной марки.

 

Также в десятку самых известных брендов кофе вошли:

- Tchibo – 1523 запроса в Яндексе;

- Bushido – 1199 запросов;

- Черная Карта – 499 запросов;

- ILLY – 436 запросов;

- Kimbo – 299 запросов.

 

Аутсайдерами рейтинга стали такие марки популярного напитка, по которым было произведено менее ста запросов:

- Maxwell House – 33 запроса;

- Squesito – 16 запросов;

- Lonia – 11 запросов;

- Varesina – 1 запрос;

- ITALKAFFE – 0 запросов.

[Marz]

 

Фьючерс кофе на бирже показывает рост.

 

Волатильность на сырьевом рынке немного понизилась, увеличение цен приостановилось, но неопределенность относительно объема урожая, как и прежде, давит на цену. Майский фьючерс на кофе Coffee May 2014 (KCK14) по итогам недели увеличился на 1,30 цента (+0,66 процента), как отмечают аналитики брокерской компании FBS.

http://www.finanso.net/uploads/posts/2014-03/thumbs/1394838717_a2ffa084f79b.jpg

[Marz]

УК "Альфа-Капитал": Обострение геополитической ситуации позитивно сказалось на цене золота

Quote.rbc.ru 28.04.2014 18:10

Как отмечает Владимир Брагин, директор по анализу финансовых рынков и макроэкономики УК "Альфа-Капитал", обострение конфликта на Украине позитивно сказалось на цене золота, которое по итогам недели подросло на 0,6%. Дальнейшие тенденции на рынке золота будет определять заседание ФРС США, которое состоится 30 апреля, а точнее – слова о том, когда и при каких условиях стоит ожидать начала цикла повышения ставок.

 

На рынке платиноидов было сильное движение вниз на новостях из ЮАР, в которых сообщалось о позитивных движениях в переговорах бастующих о повышении заработной платы горняков. Зато к концу недели вернулся украинский фактор, который позволил рынку платиноидов закрыть неделю в плюсе. В целом фактор забастовки в ЮАР уходит с рынка, и на дальнейшие движения рынка платины и палладия будут оказывать влияние события на Украине.

 

Нефть марки Brent закрепилась около 110 долл. за баррель. Причина этого – негативная риторика в отношении России, риски санкций, связанных с возможными затруднениями поставок топлива из РФ. Никель продолжает расти на событиях на Украине, а также по причине сформированного дефицита предложения (закрытия экспорта Индонезией).

 

У остальных базовых металлов ситуация обратная: там дефицит спроса. В частности, слабый HSBC PMI Китая (48,3 пункта) указывает на то, что экономика этой страны продолжает замедляться, что однозначно трактуется как угроза потребления промышленных металлов в будущем. Из агрокультур кофе обновил двухлетний максимум на ухудшении климатической обстановки в Бразилии. После проливных дождей наступила засуха, что негативно скажется на урожайности.

 

Читать полностью:http://quote.rbc.ru/comments/2014/04/28/34153060.html