Золото

[tukaj]

17.09.2012 7.00GMT

 

Ежедневный утренний обзор рынков золота и серебра

 

Президент Обама инициирует торговый иск к Китаю по поводу “несправедливой государственной поддержки автопромышленности Китая”.

 

На встрече министров финансов еврозоры в пятницу не было достигнуто соглашение о сроках интеграции банковского сектора союза. Франция, Испания и Италия нацелены сократить сроки, но Германия и некоторые ее союзники считают, что потребуется более продолжительный период для изучения вопроса. В еврозоне ожидаем выход данных по платежному и торговому балансу. Прогнозируют профицит балансов.

 

Политический конфликт между Китаем и Японией по поводу спорных островов набирает обороты. Японские авто производители вынуждены останавливать производство и закрывать офисы в Китае и уже говорят о прогнозируемом снижении продаж японских автомобилей в Китае. Премьер Японии требует от Китая обеспечить безопасность японских граждан в Китае. США призывают к спокойствию.

 

Дилеры в Азии отмечают рост продаж вторичного золота на прошлой неделе по мере роста цен. Также отмечают активизацию закупок золота ювелирами в Индии. Премия на наличное золото остается низкой, на уровне 20-40 центов за унцию.

 

По отчетам CFTC, за пять дней до 14 сентября крупные инвесторы на рынке золота резко наращивали бычьи позиции по золоту +9458 и -2094 длинных и коротких контрактов соответственно, мелкие спекулянты действовали также +3328 и -2825. На рынке серебра ситуация обратная, крупные инвесторы выходили из длинных контрактов, чуть выросли короткие: -912 и +36 длинных и коротких контрактов соответственно. Мелкие спекулянты выходили с рынка, сокращали риски, фиксировали прибыль: +1853 и -1447 контрактов соответственно. За неделю до 12 сентября инвесторы добавили в мировые сырьевые фонды 1.77 млрд долларов инвестиций. На фонды на основе золота и драгоценных металлов пришлось из этой суммы 924 млн долларов.

 

Прогноз

 

Аналитики кафедры торговли производными инструментами Академии Masterforex-V считают, что золото сегодня, при закрытии часа выше 1780, может тестировать сопротивление 1785-1790. Неспособность закрыть час выше 1780 активирует нисходящий сценарий к поддержке 1770-1775, закрытие ниже 1770 усиливает нисходящий сценарий к вероятным целям 1760, возможно 1750 долларов за унцию. Более вероятный сценарий: тесты сопротивлений в восходящем сценарии.

 

Сегодня серебро может тестировать сопротивление 35.0. Закрытие часа выше 35.0 усиливает восходящий сценарий к вероятным целям 35.25, 35.50, возможно 35.75 долларов за унцию. Неспособность закрыть час выше 35.0, активирует нисходящий сценарий и тест поддержки 34.65-34.75, закрытие ниже 34.65, ведет к вероятным целям 34.50, возможно 34.0 долларов за унцию.

 

 

Владимир

[tukaj]

18.09.2012 7.00GMT

 

Ежедневный утренний обзор рынков золота и серебра

 

Аналитики прогнозируют, что ФРС выкупит ценных бумаг на сумму 600 млрд долларов в рамках третьего раунда “количественного смягчения”, объявленной на прошлой неделе. По мнению экспертов, программа будет действовать до тех пор, пока уровень безработицы не понизится до 7%.

 

Платежный и торговый баланс еврозоны вчера вышел с профицитом. При этом торговый баланс оказался ниже прошлого месяца и ниже прогноза, также ниже прогноза оказался платежный баланс союза. Испания проводит очередной аукцион государственных бумаг сегодня. Многие считают, что результаты этого аукциона могут подтолкнуть правительство страны обратиться за финансовой помощью к ЕЦБ.

 

Цены на недвижимость в Китае продолжают падать. Озабоченность инвесторов усиливают продолжающиеся протесты в Китае против Японии. Если правительство не сможет обеспечить безопасность японских граждан и инвестиций, это может привести к сокращению иностранных инвестиций в Китай. Все вместе может заставить правительство предпринять дополнительные меры по поддержке экономики.

 

Начинается двухдневное совещание центробанка Японии. Многие игроки на рынке ожидают, что банк предпримет меры по дополнительному стимулированию экономики в виде выкупа облигаций. Ожидаемое увеличение программы выкупа составляет 63 млрд долларов США.

 

Прогноз

 

Аналитики кафедры торговли производными инструментами Академии Masterforex-V считают, что золото сегодня, при закрытии часа выше 1760, может тестировать сопротивление 1770-1775. Закрытие часа выше 1775 дает возможность теста 1786-1791, возможно 1800 долларов за унцию. Неспособность закрыть час выше 1760 усиливает нисходящий сценарий к вероятным целям 1750, возможно 1725 долларов за унцию.

 

Сегодня серебро может тестировать сопротивление 34.4-34.50. Закрытие часа выше 34.50 усиливает восходящий сценарий к вероятным целям 34.75, возможно 35.0 долларов за унцию. Закрытие выше 35.0 дает ход к вероятным целям 35.25, 35.50 долларов за унцию. Неспособность закрыть час выше 34.50, усиливает нисходящий сценарий к вероятным целям 33.75, 33.50 возможно 33.0 долларов за унцию.

 

 

Владимир

[tukaj]

19.09.2012 7.00GMT

 

Ежедневный утренний обзор рынков золота и серебра

 

Платежный баланс США вчера как и ожидалось вышел с дефицитом, но сумма оказалась меньше чем прогнозировали аналитики. Представители ФРС, в своих выступлениях, поддерживают ожидания агрессивного денежного стимулирования экономики. В частности, один из них заявил, что уровень поддержки сохранится на уровне 85 млрд долларов в месяц, даже после завершения программы Twist, которая обеспечивает приблизительно 45 млрд из указанной суммы.

 

Индекс экономических настроений в еврозоне показал резкий рост вчера. На аукционе испанских бумаг зафиксировано падение доходности. Внимание экспертов сейчас будет сфокусировано на усилиях еврозоны укрепить банковский союз. В результате паники, вызванной долговым кризисом, отмечался резкий отток депозитов из банков Испании, Греции, Ирландии, Португалии. В результате, лишь помощь ЕЦБ помогла оставаться многим банкам этих стран ликвидными. Отток за семь месяцев этого года из банков указанных стран составил 326 млрд евро.

 

Банк Японии оставил ставку иены без изменений, но расширил программу выкупа облигаций на 127 млрд долларов. Естественно, на новостях курс иены упал.

 

США, на фоне обострения территориальных споров между Китаем и Японией, требуют углубления контактов с Китаем в военной области. В ответ, вчера Китай повел встречу зампреда КНР с министром обороны США. Вчера правительство Китая предприняло жесткие меры по наведению порядка и прекращению анти-японских протестов. Это понятно, товарооборот двух стран составляет 345 млрд долларов в год.

 

Несколько неожиданно, вчера было достигнуто соглашение в ЮАР о прекращении забастовок на платиновых шахтах и возобновлении добычи. В результате забастовок запасы платины увеличились в этом году на 17%, инвесторы запасались впрок.

Аналитики Bank of America выпустили прогноз цен на золото, утверждая, что золото может достичь цены в 2400 долларов за унцию к концу 2014 года в результате действий ФРС и ЕЦБ. Банк оставил без изменений прогноз цены 2000 долларов во втором квартале 2013 года.

 

Прогноз

 

Аналитики кафедры торговли производными инструментами Академии Masterforex-V считают, что золото сегодня, может тестировать сопротивление 1780. Закрытие часа выше 1780 дает возможность теста 1786-1791, возможно 1800 долларов за унцию. Неспособность закрыть час выше 1780 активирует нисходящий сценарий к поддержке 1770, а закрытие ниже 1769, далее, к вероятным целям 1760, 1750, возможно 1725 долларов за унцию.

 

Сегодня серебро может тестировать сопротивление 34.95-35.0. Закрытие часа выше 35.0 усиливает восходящий сценарий к вероятным целям 35.25, 35.50, возможно 35.75 долларов за унцию. Неспособность закрыть час выше 35.0, активирует нисходящий сценарий к поддержке 34.70-34.75, а закрытие ниже 34.70, к вероятным целям 34.5, 34.25 возможно 34.0 долларов за унцию.

 

 

 

Владимир

[tukaj]

20.09.2012 7.00GMT

 

Ежедневный утренний обзор рынков золота и серебра

 

Сектор недвижимости в США вчера показал рост: разрешения на строительство, строительство новых домов, продажи на вторичном рынке. Падение зафиксировано на количестве заявок на ипотечный кредит, но это еженедельный показатель, который не может рассматриваться отдельно от общего тренда. Сегодня выходят данные по безработице в США, эксперты будут внимательно считывать данные.

 

В Германии индекс цен производителей показал ощутимый рост, что может подтверждать спрос, а также удорожание сырья. Сегодня ожидаем выход данных по индексу производственной активности и в сфере услуг еврозоны. Испания проводит очередной аукцион долгосрочных государственных облигаций сегодня. В Испании, на фоне углубления экономического кризиса, растут сепаратистские настроения, в частности в Каталонии.

 

Торговый баланс Японии показал дальнейшее падение, дефицит баланса увеличился по сравнению с прошлым месяцем и оказался хуже прогнозов специалистов. Экспорт страны сократился на 5.8% по сравнению с прошлым годом. Банк Японии заявил, что отменяет требование минимальной доходности по облигациям, которые выкупает в рамках программы финансового стимулирования экономики.

 

Индекс производственной активности, прогноз, снова вышел ниже 50, хотя и с ростом по сравнению с прошлым месяцем. Если прогноз подтвердится, это будет 11-й месяц подряд, когда в Китае промышленное производство сокращается. Инвесторы усиливают ожидания вмешательства центробанка для поддержания экономики.

 

Появилась информация, что Иран поставляет вооружения Сирии через Ирак. Это может привести к дополнительному обострению политической ситуации вокруг Ирана.

 

На этом фоне спрос на наличное золото остается низким. Начинает проявляться спрос из Индии перед началом сезона свадеб и празднования Дивали. Однако, пока спрос балансируется предложением вторичного золота населением на фоне высоких цен на золото. Многие инвесторы начинают сомневаться, что последнее “количественное смягчение” ФРС может оказать бесспорную поддержку цене золота. Многое будет зависеть от влияния программы на доходность казначейских облигаций и курс доллара.

 

Прогноз

 

Аналитики Академии Masterforex-V считают, что золото сегодня, может тестировать сопротивление 1770. Закрытие часа выше 1770 дает возможность повторного теста сопротивлений 1775, 1780, закрытие выше 1780 открывает ход к 1786-1791, возможно 1800 долларов за унцию. Неспособность закрыть час выше 1770 усиливает нисходящий сценарий к вероятным целям 1760, 1750, возможно 1725 долларов за унцию.

 

Сегодня серебро может тестировать сопротивление 34.50-34.60. Закрытие часа выше 34.60 активирует восходящий сценарий к вероятным целям 34.75, 35.0, возможно 35.25 долларов за унцию. Неспособность закрыть час выше 34.60, усиливает нисходящий сценарий к вероятным целям 34.5, 34.25 возможно 34.0 долларов за унцию.

 

Владимир

[frankenshtain]

МММммм нееет на золоте для новичка рано=)!лучше на евродоллар=)!советую

[tukaj]

21.09.2012 7.00GMT

 

Ежедневный утренний обзор рынков золота и серебра

 

В США прогноз индекса производственной активности вышел на прежнем уровне, выше 51. Заявки на пособие вышли с ростом со сравнению с прогнозом, но чуть ниже прошлого месяца. Повторные заявки на пособие снизились по сравнению с прошлым месяцем и вышли ниже прогнозов специалистов. Официальные лица ФРС подтверждают готовность поддерживать особо низкую ставку доллара до тех пор пока безработица резко не упадет, называя цель “ниже 5.5%”.

 

Прогноз индекса производственной активности еврозоны вчера показал рост по сравнению с прошлым месяцем. Значение остается ниже 50, но если прогноз подтвердится, это может означать если не оживление, но стабилизацию ситуации в производстве еврозоны. Прогноз индекса деловой активности в секторе услуг вчера вышел с понижением. Испания провела аукцион, доходность понизилась по долгосрочным бумагам. Италия и Испания не будут обращаться за помощью к ЕЦБ, пока не возникнет очередной спекулятивный всплеск доходности по государственным бумагам этих стран.

 

По данным Монетного двора США, продажи золотых монет с начала года сократились на 46% по сравнению с предыдущим годом. Сегодня выходят биржевые данные по СОТ, будет видно куда ориентируются основные инвесторы, с учетом последних шагов со стороны ФРС.

 

Прогноз

 

Аналитики Академии Masterforex-V считают, что золото сегодня, может тестировать сопротивление 1780, закрытие выше 1780 открывает ход к 1786-1791, возможно 1800 долларов за унцию. Неспособность закрыть час выше 1780 усиливает нисходящий сценарий к поддержке 1770, закрытие часа ниже 1767 активирует нисходящий сценарий к вероятным целям 1760, 1750, возможно 1725 долларов за унцию.

 

Сегодня серебро может тестировать сопротивление 34.95-35.0. Закрытие часа выше 35.0 усиливает восходящий сценарий к вероятным целям 35.25, 35.50, возможно 35.75 долларов за унцию. Неспособность закрыть час выше 35.0, активирует нисходящий сценарий к вероятным целям 34.75, 34.50 возможно 34.25 долларов за унцию.

 

Владимир

[tukaj]

24.09.2012 7.00GMT

 

Ежедневный утренний обзор рынков золота и серебра

 

По информации немецкой прессы, фонд финансовой помощи еврозоны может получить разрешение использовать “финансовый рычаг” для увеличения ресурса кредитования. Если такое решение будет одобрено, то кредитный ресурс этого механизма, который стартует 8 октября, составит более 2 трлн евро. Пока официальной информации на этот счет нет. Испания в это время изучает новую пенсионную реформу в стране, которая будет включать замораживание уровня пенсии и постепенное повышение пенсионного возраста. Инвесторы озабочены разногласиями между Германией и Францией по вопросу банковского союза.

 

Ситуация вокруг Ирана снова обострилась, после заявлений иранских военных, что Иран может нанести предупредительный удар, если будет уверен в неизбежном нападении. Иран также обвинил инспекторов МАГАТЭ в передаче иранских ядерных секретов Израилю.

 

Политическая напряженность сохраняется также между Китаем и Японией, особенно после того как китайские патрульные корабли вошли в территориальные воды спорных островов.

 

По отчетам CFTC, за пять дней до 21 сентября крупные инвесторы на рынке золота увеличивали бычьи позиции по золоту +10585 и +1486 длинных и коротких контрактов соответственно, мелкие спекулянты также активно закрывали медвежьи позиции +1975 и -1468. На рынке серебра ситуация аналогичная, крупные инвесторы добавляли бычьи контракты, несколько подросли короткие: +1834 и +761 длинных и коротких контрактов соответственно. Мелкие спекулянты активно добавляли бычьи позиции: +2705 и +576 контрактов соответственно. За неделю до 19 сентября инвесторы добавили в мировые сырьевые фонды 2.36 млрд долларов инвестиций. На фонды на основе золота и драгоценных металлов пришлось из этой суммы 1.8 млрд долларов.

 

Прогноз

 

Аналитики Академии Masterforex-V считают, что золото сегодня, может тестировать сопротивление 1775-1780, закрытие выше 1780 открывает ход к повторному тесту 1790, а, при закрыти выше, возможно 1800 долларов за унцию. Неспособность закрыть час выше 1780 усиливает нисходящий сценарий к вероятным целям 1750, возможно 1725 долларов за унцию.

 

Сегодня серебро может тестировать сопротивление 34.25. Закрытие часа выше 34.25 дает возможность теста сопротивления 34.65-34.75, а закрытие выше 34.75 даст возможность повторного теста 35.25. Неспособность закрыть час выше 34.25, усиливает нисходящий сценарий к вероятным целям 33.75, 33.50, 33.25, возможно 33.0 долларов за унцию.

 

Владимир

[tukaj]

25.09.2012 7.00GMT

 

Ежедневный утренний обзор рынков золота и серебра

 

Глава МВФ заявила, что в следующем месяце банк может понизить прогноз роста мировой экономики в связи с замедлением темпов роста в июле.

 

В своем ежемесячном обзоре экономики Германии, Бундесбанк отметил риски замедления роста. Вчера индексы делового климата, оценки текущей ситуации, деловые ожидания, все вышли с понижением по сравнению с прошлым месяцем. Это пятый месяц подряд, когда деловой климат ухудшается в ведущей экономике еврозоны.

 

Ситуация вокруг спорных островов между Японией и Китаем продолжает обостряться. Суда береговой охраны Японии “обстреляли” из водометов рыболовецкие суда из Тайваня, которые вошли в территориальные воды спорных островов. На фоне территориальных разногласий, Китай отправил свой первый авианосец в первое плавание.

 

Несмотря на предупреждение генерального секретаря ООН, премьер Ирана выступил на сессии ООН с угрозой в сторону Израиля, заявив, что Израиль будет “уничтожен”.

 

По данным Монетного двора США, продажи серебряных монет в текущем месяце выросли почти на 9% по сравнению с августом. Промышленный спрос, для производства солнечных панелей, составляет около 53% мирового потребления серебра. При этом импорт серебра в Китай, упал на 24% за первые восемь месяцев текущего года. Китай является вторым по размеру потребителем серебра в мире и третьим по величине производителем серебра.

 

На следующей неделе в Китае праздники, поэтому многие дилеры в Азии ожидают сокращение позиций на рынке золота перед длинными выходными.

 

Прогноз

 

Аналитики Академии Masterforex-V считают, что золото сегодня, может тестировать поддержку 1760-1762, закрытие часа ниже 1759 открывает ход к вероятным целям 1750, возможно 1725 долларов за унцию. Неспособность закрыть час ниже 1759 активирует восходящий сценарий к вероятным целям 1775, 1790, возможно 1800 долларов за унцию.

 

Сегодня серебро может тестировать сопротивление 34.25. Закрытие часа выше 34.25 дает возможность теста сопротивления 34.65-34.75, а закрытие выше 34.75 даст возможность повторного теста 35.25. Неспособность закрыть час выше 34.25, усиливает нисходящий сценарий, повторный тест 33.95, а закрытие ниже ведет к вероятным целям 33.75, 33.50, 33.25, возможно 33.0 долларов за унцию.

 

Владимир

[tukaj]

26.09.2012 7.00GMT

 

Ежедневный утренний обзор рынков золота и серебра

 

В США индекс цен на жилье вышел с ростом выше прогноза и выше прошлого месяца. Это шестой месяц подряд, когда цены в США растут, подтверждая устойчивость оживления этого сектора. Индекс уверенности потребителей также резко вырос, что может сказаться на росте розничных затрат, посмотрим.

 

Глава МВФ призвала лидеров еврозоны рассмотреть возможность списания греческих долгов. На этой неделе глава МВФ проводит двусторонние консультации с лидерами ЕЭС. Тем временем в Мадриде произошли столкновения с полицией протестантов против новых планов сокращения государственных расходов. Новые планы будут объявлены в четверг. Инвесторы снова начинают фокусироваться на состоянии экономики еврозоны, чтобы убедиться, что последние меры ЕЦБ ведут к оживлению ситуации в экономике, действительному разрешению долгового кризиса и обеспечению доступа суверенных заемщиков к рынку капитала.

 

В Японии инвесторы ожидают выход отчета центробанка. По прогнозам, он покажет сокращение индекса уверенности крупного бизнеса, четвертый квартал подряд. Если прогнозы подтвердятся, это может оказать дополнительное давление на Банк Японии по расширению программы выкупа облигаций.

 

Центробанки продолжают увеличивать свои официальные золотые резервы. В июле-августе Казахстан, Южная Корея и Парагвай увеличили свои резервы золота на 1.4, 16 и 7.5 тонн соответственно.

 

Китай и Япония продолжают противостояние по поводу спорных островов, политический диалог продолжается.

 

РФ объявила о возможном скором начале тендера на добычу золота месторождения “Сухая Балка”. Резервы этого месторождения оцениваются в 60 млн унций. Четвертый по размеру производитель золота из ЮАР остановил добычу на двух рудниках из-за внезапной забастовки рабочих. Ежедневно забастовка снижает добычу на 2300 унций золота.

 

Прогноз

 

Аналитики Академии Masterforex-V считают, что золото сегодня, может тестировать поддержку 1762-1763, закрытие часа ниже 1762 открывает ход к вероятным целям 1750, возможно 1725 долларов за унцию. Неспособность закрыть час ниже 1762 активирует восходящий сценарий к вероятным целям 1775, 1790, возможно 1800 долларов за унцию.

 

Сегодня серебро может тестировать поддержку 33.90. Закрытие часа ниже 33.90 дает возможность теста поддержки 33.75, а закрытие ниже 33.75 усиливает нисходящий сценарий к вероятным целям 33.50, 33.25, возможно 33.0 долларов за унцию. Неспособность закрыть час ниже 33.90, активирует восходящий сценарий сценарий к вероятным целям 34.25, 34.50, возможно 34.75 долларов за унцию.

 

Владимир

[tukaj]

27.09.2012 7.00GMT

 

Ежедневный утренний обзор рынков золота и серебра

 

В США продажи нового жилья вчера оказались ниже прошлого месяца и ниже прогнозов. Однако уровень цен на недвижимость вышел на самый высокий уровень за последние пять лет. Сегодня ожидаем данные по безработице, ВВП и заказам на товары длительного пользования. Прогнозируют снижение заказов на товары длительного пользования. Прогнозируют также снижение заявок по безработице по сравнению с прошлым месяцем.

 

В еврозоне, лидеры стран участниц ищут взаимопонимание по путям реструктуризации проблемных банков. Оказалось, что соглашение достигнутое менее трех месяцев назад вызывает разноречивые интерпретации. Инвесторы нервничают, доходность по испанским облигациям снова поползла вверх. Сегодня правительство Испании обнародует дополнительные шаги по экономии государственных средств. Не могут, пока, найти согласия и ЕЭС, ЕЦБ и МВФ по вопросу реструктуризации греческого долга. Пока очевидно, что Греции потребуется либо больше денег, либо больше времени, чтобы решить свои проблемы. В Греции и Испании протесты населения выливаются в столкновения с полицией.

 

Прибыли промышленных компаний продолжают падать пятый месяц подряд. Фондовый рынок тем не менее отреагировал ростом, ожидая, что правительство в очередной раз предпримет шаги по стимулированию экономики.

 

В ЮАР вновь вспыхнувшие забастовки остановили добычу золота на 39% рудников.

 

Дилеры в Азии не отмечают никаких перемен со стороны спроса. Спрос на наличное золото остается низким.

 

Прогноз

 

Аналитики Академии Masterforex-V считают, что золото сегодня, может тестировать поддержку 1753-1754, закрытие часа ниже 1753 открывает ход к вероятным целям 1740, 1725, возможно 1700 долларов за унцию. Неспособность закрыть час ниже 1753 активирует восходящий сценарий к вероятным целям 1765, 1775, возможно 1790 долларов за унцию.

 

Сегодня серебро может тестировать поддержку 33.95-34.0. Закрытие часа ниже 33.90 дает возможность теста поддержки 33.75, а закрытие ниже 33.75 усиливает нисходящий сценарий к вероятным целям 33.50, 33.25, возможно 33.0 долларов за унцию. Неспособность закрыть час ниже 33.90, усиливает восходящий сценарий сценарий к вероятным целям 34.25, 34.50, возможно 34.75 долларов за унцию.

 

Владимир

[tukaj]

Коллеги,

 

приношу извинения за отсутствие обзора без уведомления 28.09.2012.

С 1 октября 2012 года мои обзоры не будут выходить какое-то время в связи высокой загрузкой. Надеюсь на понимание. Вопросы, пожалуйста в личку.

 

Владимир

[Silmariona]

Рекомендуем к продаже стренгл на золото, так как вероятнее всего оно продолжит торговаться во флете, поддержкой для цены являются низкие процентные ставки во всем мире и программа количественного смягчения в США (Q3), давление оказывает дорогой доллар. Технический взгляд так же подтверждает такое развитие событий: ниже уровня 1700 наблюдается отсутствие предложения, а сверху признаки слабости.

 

- страйки 1550/1950,

- серия февральская (74 дня до истечения),

- премия 760$

 

http://s08.radikal.ru/i181/1211/8d/5129062513f8.jpg

http://s60.radikal.ru/i170/1211/d2/de5354326ad3.jpg

[Silmariona]

Мониторинг позиций, открытых в онлайн режиме:

 

Рекомендуем к продаже стренгл на золото, так как вероятнее всего оно продолжит торговаться во флете, поддержкой для цены являются низкие процентные ставки во всем мире и программа количественного смягчения в США (Q3), давление оказывает дорогой доллар. Технический взгляд так же подтверждает такое развитие событий: ниже уровня 1700 наблюдается отсутствие предложения, а сверху признаки слабости.

 

- страйки 1550/1950,

- серия февральская (74 дня до истечения),

- премия 760$

 

http://s08.radikal.ru/i181/1211/8d/5129062513f8.jpg

http://s60.radikal.ru/i170/1211/d2/de5354326ad3.jpg

На текущий момент позиция приносит 140$, при этом:

- колы подешевели на 160$;

- путы подорожали на 20$

P.S.: небольшое разъяснение, стоимость одного фьючерсного пункта золота равна 100$, а позиции стоят 2,2 и 4 пункта, тогда как вчера и колы и путы на момент продажи стоили по 3,8 пункта.

Потенциал стренгла - 760$

http://s40.radikal.ru/i089/1211/50/e343276b7f50.jpg

 

Продолжаем мониторинг сделок по золоту.

Порадовали путы, которые обесценились на 15%, их стоимость равна 330$, колы обесценились на 52%, выкупить их на данный момент можно за 200$, таким образом, общая прибыль составляет 230$ (760-530=230$), смысла выкупать проданные опционы на данный момент нет, ждем дальнейшего их обесценивания.

http://s017.radikal.ru/i438/1211/7b/e94524da8962.jpg

[SERQEI]

Мировой спрос на золото упал на 11% в годовом выражении в III квартале, что связано с резким падением интереса инвесторов к золотым монетам и слиткам на фоне снижения спроса со стороны Китая. Об этом сообщает Международный совет по золоту.

 

В III квартале текущего года спрос на золото составил 1084,6 тонн, что ниже рекордного уровня в 1223,5 тонн в III квартале 2011 г. В долларовом выражении объем составляет $57,6 млрд, что на 14% ниже показателя III квартала 2011 г.

 

Наиболее существенным фактором, который повлиял на снижение общего спроса, стало падение на 16% инвестиционного спроса. Показатель составил 429,9 тонн, что связано с падением спроса на 30% на золотые монеты и слитки до 293,9 тонн.

В Китае спрос на золото упал на 8% в III квартале и составил 176,8 тонн, спрос на ювелирные изделия упал на 6%, а инвестиционный спрос сократился на 12%.

С другой стороны, спрос на золото со стороны Индии вырос на 9% до 223,1 тонн.

 

Индия и Китай являются крупнейшими потребителями золота в мире, на эти страны пришлось 37% мирового потребления золота в III квартале.

 

В III квартале сильно вырос спрос со стороны биржевых фондов. Здесь рост показателя составил 56%, спрос достиг 136 тонн.

Покупка золота центральными банками сократилась на 31% до 97,6 тонн. Однако спрос со стороны центральных банков все еще остается сильным, и за три квартала текущего года он выше аналогичного периода 2011 г. Международный совет по золоту в этом году ожидает объем спроса на золото со стороны центральных банков на уровне 450-500 тонн. В прошлом году показатель составил 457 тонн.

 

Общий объем предложения золота в III квартале упал на 2% до 1188,3 тонн, в то время как производство упало на 1% до 731,6 тонн.

[Silmariona]

Анализ рынка золота

 

В начале первого доклада немного общей информации:

Количество золота в мире ограничено, в отличие от продукции печатного станка. Золотодобыча не реагирует на сиюминутный спрос, это очень жёсткий, трудозатратный бизнес, от нулевого цикла до первых продаж проходят годы. Если денег в мире становится больше, а золота остаётся практически столько же – макроэкономический вывод очевиден, оно будет дорожать. Руководствуясь похожими по смыслу соображениями, многие руководители крупных хедж-фондов, инвестиционных холдингов и компаний на данный момент уверены, что инвестиции в золото значительно лучше, чем облигации или акции, которые принесут только 3-4% за 5-10 лет.

Золото – универсальный товар, долго не портится и занимает мало места, не подвержено инфляции, выступает всеобщим эквивалентом на протяжении всей истории человечества. Логично, что в периоды кризиса именно оно стабильнее всего растёт в цене.

 

На данный момент все факторы, которые были движущей силой ап-тренда, остаются в силе: в США более чем триллионный дефицит бюджета, центральные банки по всему миру ведут невероятно мягкую денежно-кредитную политику, печатая деньги и удерживая процентные ставки на очень низком уровне, что генерирует порой отрицательные реальные процентные ставки.

 

Далее сам анализ текущий ситуации рынка золота.

Идёт QE-3. Золото реагирует на снижение курса доллара, это форма альтернативной валюты. А QE делает именно это: понижает курс доллара и даёт инвесторам повод уйти в золото, как альтернативу. Объём программы относительно невелик - ФРС объявила, что будет ежемесячно покупать на 40млрд. дол. ипотечных ценных бумаг (mortgage-backed securities), как минимум до конца 2013 г. (последнее заявление). Отсутствие установленных конечных параметров QE-3 (достижение определенного уровня безработицы, уровня инфляции и т.п.) свидетельствует о неуверенности ФРС в принимаемых мерах. Небольшой объём программы содержит в себе риск, что инвесторы через несколько месяцев привыкнут и перестанут замечать этот фактор. Но в любом случае, сейчас он ещё действует, хотя бы потому, что в полном объёме QE-3 ещё не началось.

 

Баланс ФРС не показывает значительных изменений с сентября 2011 года. Если активный выкуп ипотечных ценных бумаг начнётся в ближайшие недели, это отразится в бухгалтерском балансе ФРС.

ФРС активно покупало ценные бумаги в середине октября, затем сделало паузу.

Исполнение программы выкупа QE3 за предыдущую неделю неоднозначно:

- Вложения в трежерис уменьшились на 12,6$ млрд .

- Ипотечные ценные бумаги показали нетто-прирост 5,8$ млрд.

- Совокупые вложения в ценные бумаги уменьшились на 6,8$ млрд.

- Накопленный с начала октября прирост баланса ФРС уменьшился за неделю с 37$ млрд. до 31$ млрд.

- Вложения в ипотечные бумаги выросли с начала октября на 33$ млрд.

 

Бернанке и его коллеги прекрасно понимают, к чему могут привести активные действия с QE3 - к быстрой потере доверия к доллару со стороны инвесторов. Возможно, поэтому пока они выбрали тактику разговоров о продолжении QE без начала активных действий.

Очевидно, что бухгалтерский баланс ФРС начнёт в скором времени снова расти, особенно учитывая вялость на фондовом рынке и угрозу замедления экономики страны из-за «фискального обрыва». Таким образом, рынок драгоценных металлов продолжает оставаться привлекательным в связи с предполагаемым включением ФРС США печатного станка уже в ближайшее время.

 

Отсутствие должного эффекта от запуска «печатного станка» оказывает умеренное давление на рынок драгоценных металлов. Исполнение программы QE3 до конца 2013 г. может привести к 15-20% росту вложений ФРС в ценные бумаги, и во второй половине 2013 года они превысят 3$ трлн. Это должно позитивно отразиться на стоимости драгоценных металлов.

 

На середину 2015 г. отодвинут ожидаемый срок первого повышения процентных ставок. Для золота это дополнительный бычий фактор - инвесторы предпочтут его доллару.

 

Инвесторы продолжат покупать золото, как безопасный актив, страны – чтобы диверсифицировать свои валютные резервы. В сентябре китайский импорт золота из Гонконга вырос на рекордные 30%, а за год достиг 582 тонн (золотой запас Индии, к примеру, 558 тонн). Китай хочет выдать дополнительные лицензии на импорт золота, чтобы ускорить накопление. Се Дуо, генеральный директор отдела финансового рынка PboC на отраслевой конференции по драгоценным металлам в Гонконге сказал, что они "ускорят шаги, чтобы выйти на международный рынок". Стоит отметить, что спрос на золото в Китае стабильно увеличивался каждый квартал с 2003 года. Правительство страны делает всё возможное, чтобы простые граждане имели доступ к покупке золота с целью самостоятельного обеспечения своего будущего (уже устанавливаются автоматы по продаже золота, пока планируется 2000 штук).

 

У промышленного золота растут издержки производства. В золотодобывающих компаниях наблюдается беспрецедентное повышение эксплуатационных расходов и капитальных затрат за последние несколько лет. Необходимость увеличивать затраты в очень высоком темпе стала сюрпризом для топ-менеджеров (ведь более высокие издержки давят на прибыль), и это не было сделано вовремя. В результате многие золотодобывающие компании записали в свой актив несбывшиеся ожидания, стали отставать от конкурентов. Ушли со своих должностей многие генеральные и исполнительные директора. Рынок не любит таких просчётов. Его реакция на компании, которые ошиблись в своих прогнозах – дополнительный бычий фактор. Возросшая себестоимость продукции – тоже.

Представители компании Barrick Gold Corp., крупнейшего производителя золота в мире, заявили 12 ноября, что спрос от центральных банков и китайских потребителей продолжает возрастать, но производственные ограничения сдерживают поставку, а также, из-за повышения затрат цена золота в 2013 году может превысить 2 000$ за унцию.

 

22 октября (Агентство Рейтер) - немецкие федеральные аудиторы заявили в парламентском бюджетном комитете нижней палаты Бундастага, что Бундесбанк должен проверить наличие и качество слитков золотого запаса Германии, а именно 3,400 тонн на сумму в 133 млрд. евро ($174 млрд.) которые находятся в хранилищах зарубежных банков (Federal Reserve Bank of New York, the Banque de France, Bank of England). Последний аудит нью-йоркских запасов датируется 1979-80гг. Федеральные аудиторы отметили в отчёте, что Бундесбанк должен договориться с этими тремя банками о праве провести физический аудит своих резервов. Немецкая газета «Шпигель» после этого напечатала заявление Бундесбанка о плане репатриировать в Германию 50 тонн слитков, снять все пломбы и выборочно проверить качество золота переплавкой. Однако спустя несколько дней член правления Бундесбанка К.Тиле официально ответил в письме президенту федерального суда аудиторов Д.Энгельсу, что такая инвентаризация не является необходимой с юридической точки зрения, а также невозможной на иностранных складах, и что вполне достаточно письменных гарантий иностранных партнёров. По другой информации, на складе в Нью-Йорке можно посчитать опломбированные ящики со слитками, но нельзя вскрывать пломбы. Возможный в ближайшее время скандал окажет поддержку цене.

 

На прошлой неделе рынок обозначил нижнюю границу и глубокий откат скорее всего, не дадут. Единственный фактор, который на текущий момент давит на рынок золота – это довольно дорогой доллар.

 

Доклад подготовлен аналитиком Кафедры торговли производными финансовыми инструментами Академии Masterforex-V.

 

http://s001.radikal.ru/i193/1211/1b/c40e116870f4.jpg

P.S.: исходя из данного анализа 15 ноября была сделана рекомендация на продажу стренгла на этом инструменте. подробности ниже:

 

Мониторинг позиций, открытых в онлайн режиме:

 

Рекомендуем к продаже стренгл на золото, так как вероятнее всего оно продолжит торговаться во флете, поддержкой для цены являются низкие процентные ставки во всем мире и программа количественного смягчения в США (Q3), давление оказывает дорогой доллар. Технический взгляд так же подтверждает такое развитие событий: ниже уровня 1700 наблюдается отсутствие предложения, а сверху признаки слабости.

 

- страйки 1550/1950,

- серия февральская (74 дня до истечения),

- премия 760$

 

http://s08.radikal.ru/i181/1211/8d/5129062513f8.jpg

http://s60.radikal.ru/i170/1211/d2/de5354326ad3.jpg

На текущий момент позиция приносит 140$, при этом:

- колы подешевели на 160$;

- путы подорожали на 20$

P.S.: небольшое разъяснение, стоимость одного фьючерсного пункта золота равна 100$, а позиции стоят 2,2 и 4 пункта, тогда как вчера и колы и путы на момент продажи стоили по 3,8 пункта.

Потенциал стренгла - 760$

http://s40.radikal.ru/i089/1211/50/e343276b7f50.jpg

 

Продолжаем мониторинг сделок по золоту.

Порадовали путы, которые обесценились на 15%, их стоимость равна 330$, колы обесценились на 52%, выкупить их на данный момент можно за 200$, таким образом, общая прибыль составляет 230$, смысла выкупать проданные опционы на данный момент нет, ждем дальнейшего их обесценивания.

http://s017.radikal.ru/i438/1211/7b/e94524da8962.jpg

 

Путы обесценились на 42% и стоят теперь 220$, то есть, ели выкупить проданные опционы сейчас, прибыль по ним составит 160$, аналогично по колам, прибыль на текущий момент равна 150$, общий итог 310$ за 5 дней, ждем дальнейшего обесценивания.

http://s017.radikal.ru/i418/1211/bf/ad3d315e998c.jpg

 

Сегодня проданные опционы пут стоят 220$, проданные колы - 190$, профит по позиции составляет 350$.

http://s017.radikal.ru/i426/1211/1f/edf590bb706e.jpg