Ежедневные аналитические обзоры от компании "Grand Capital"

GC Analyst · 28 сентября, 2010

Обзор товарно-сырьевых рынков.

Торги 27 сентября на товарно-сырьевых рынках проходили в основном при повышательных тенденциях для всех секторов вследствие позитивных настроений участников рынков и слабой понижательной динамики курса доллара США на валютном рынке FOREX.

Рынок «черного золота» закрылся разнонаправленно в цене под влиянием следующих факторов: 1 — экономические новости и данные — цены на нефть в понедельник немного повысились в цене (нефть марки Light Sweet) на фоне позитивных макроэкономических данных из США, опубликованных в пятницу. При этом цены по прежнему остаются на максимальном уровне за две недели, так как трейдеры ждут дополнительных сигналов в отношении темпов восстановления мировой экономики, и в частности экономики США, для того чтобы превысить ценовой коридор в 75-80 долларов за баррель. Аналитики говорят, что ожидаемые позднее на этой неделе денные США по ВВП, продажам автомобилей и производственной сфере, а также еженедельный отчет по запасам нефти могут задать более четкое направление для фьючерсов на нефть.

На нью-йоркской бирже New York Mercantile Exchange стоимость фьючерсов на нефть марки Light Sweet повысилась на 0,03 или на 0,01 и ее цена составила 76,52 доллара за баррель. На бирже InterContinental Exchange Futures Europe в Лондоне стоимость фьючерсов марки Brent упала на 0,30, или на 0,1%, до 78.57 доллара за баррель.

Главным событием сегодняшней торговой сессии является выход данных о запасах нефти и нефтепродуктов от Института Нефти США. Участники рынка ожидают сокращения запасов сырой нефти, однако, вместе с тем, ожидают роста запасов дистиллятов и бензина . В число дистиллятов входят топочный мазут и дизельное топливо.

Рынок драгоценных металлов (золото и серебро) в понедельник 27 сентября закрылся с повышением в цене под влиянием следующих факторов: 1 — золото как актив-убежище — фьючерсы на золото в понедельник продемонстрировали небольшой рост до нового рекордного максимума, в то время как фьючерсы на серебро достигли нового 30-летнего максимума. Это было обусловлено сохранением популярности драгоценных металлов на фоне ожиданий дальнейшего стимулирования в США и опасений относительно суверенных финансов Европы. Евро попал под давление против доллара в понедельник после того, как рейтинговое агентство Moody's Investor Service понизило рейтинг по долговым обязательствам Anglo Irish Bank. Этому также способствовало сообщение еженедельной немецкой газеты о том, что представители ЕС обеспокоены состоянием нескольких региональных банков. Эти сообщения усилили покупки драгоценных металлов в качестве актива-убежища. При этом некоторые участники рынка посчитали, что у серебра есть больше пространства для роста, и поэтому начали покупать этот металл более активно, что привело к значительному в процентном выражении росту фьючерсов на серебро по сравнению с ростом, который продемонстрировали фьючеры на золото.

Цены на другие драгоценные металлы, которые шире используются в промышленности — металлы платиновой группы — закрылись с понижением в цене в отличие от цен на золото.

По итогам торгов на электронных торгов котировки фьючерсов на золото повысились на 0,50, или на 0,1%, до 1298,60 долларов за тройскую унцию, котировки фьючерсов на серебро выросли на 7 центов, или на 0,3%, до 21,47 долларов за унцию. Цена на золото на рынке спот составила 1296,85 долларов за тройскую унцию (+0.48 доллара).

После летнего затишья на рынке золота наступает месяц, который, как правило, отличается ростом цен на металл, поскольку европейские и американские участники возвращаются к работе после летних каникул. Кроме того, цены на золото, как правило, растут в этот период из-за того, что производители увеличивают производство ювелирных изделий перед сезоном праздников и свадеб в Индии, где находится крупнейший в мире рынок золота, а также перед праздниками в странах с развитой экономикой. Покупки золота ювелирами тоже, как правило, растут, хотя тот факт, что в настоящее время цены на золото находятся вблизи рекордных максимумов, может несколько скорректировать объем покупок в этом году.

Индекс CRB, в основу которого заложены официальные цены по 17 фьючерсам на различные сырьевые ресурсы, металлы и продукты, продемонстрировал повышение на 0,51 пункта (+0,18%) и составил 284.14.

В общем товарно-сырьевые рынки 28 сентября должны продемонстрировать повышательные тенденции вследствие возможного падения курса доллара США на валютном рынке FOREX и позитивных настроений участников рынков на фоне выхода экономической макростатистики и новостей.

Виталий Шевченко аналитик Grand Capital

www.grandcapital.net

GC Analyst · 28 сентября, 2010

Grand Capital - Американский премаркет.

Рынки США продолжают находится под давлением из-за неопределенности…

Американский фондовый рынок закрылся вчера со снижением под влиянием фиксации прибыли инвесторами под влиянием неопределенности связанной с объемами программы количественного смягчения.

"В ситуации, когда мировой рост медленный, большое количество компаний задумываются о слиянии, потому что это может способствовать росту доходности", - сказал Антон Шютц, президент Mendon Capital в Рочестере, Нью-Йорк.

"Другой большой проблемой был переток денежных средств в фиксированный доход (облигаций) из акций", - добавил он. (Reuters)

Индекс американских банков BKX снизился до 46.06 (-1.87%).

Акции Bank of America упали на 2.65%, Wells Fargo & Cо. на 0.23%, JPMorgan Chase & Co. на 1.69%, Citigroup на 0.87%.

Фондовые индексы США по итогам предыдущего дня закрылись на уровнях: DJI– 10,812.04 (-0.44%), S&P 500 – 1,142.16 (-0.57%), NASDAQ Comp. – 2,369.77 (-0.48%). В преддверии американской торговой сессии расширенный фьючерс на индекс S&P 500 составляет 1,138.80 (+0.10%). Американские рынки откроются нейтрально.

Сырьевые рынки корректируются в ожидании завтрашних данных по запасам нефти и нефтепродуктов в США.

Фьючерсы на нефть марки Brent Oil (ICE) днем на уровне 78.15 (-0.54%), американская нефть марки WTI (ICE) 75.92 (-0.79%) на торгах в Европе.

Фьючерс на золото составляет 1290.60 (-0.62%).

Товарный индекс Голдманн Сакс XOI в прошлую сессию остановился на уровне 1,011.89 (-0.27%).

На валютном рынке отмечается консолидация перед открытием американских торгов в ожидании данных из США.

Фьючерс на индекс доллара ICE к корзине основных валют составляет 79.55 (-0.05%).

Прогноз дня:

Ожидаем открытия американских торгов, на которых возможно небольшое укрепления доллара США.

Сергей Костенко, старший трейдер и аналитик Grand Capital

kostenko@grandcapital.net

*Рекомендации указанные в статье не могут служить основанием к прямым действиям.

GC Analyst · 29 сентября, 2010

Американские рынки выросли на ожидании нового раунда программы количественного смягчения…

Американский фондовый рынок закрылся вчера ростом в ожидании новой волны количественного смягчения от ФРС США.

"Когда месяц преподносит такой сюрприз, как сейчас, инвесторы обычно недобирают активов в акциях, но держат слишком много в деньгах и облигациях. И поскольку квартал подходит к концу, люди торопятся хотя бы приобрести акции, хорошо показавшие себя и с хорошим прогнозом. Это провоцирует агрессивность на рынке", - сказал Марк Падо из Cantor Fitzgerald & Co. (Reuters)

Индекс американских банков BKX снизился до 46.26 (+0.43%).

Акции Bank of America выросли на 0.23%, SunTrust Banks, Inc. на 0.50%, BB&T Corporation на 0.04%, Citigroup на 0.34%.

Фондовые индексы США по итогам предыдущего дня закрылись на уровнях: DJI– 10,858.14 (+0.43%), S&P 500 – 1,147.70 (+0.49%), NASDAQ Comp. – 2,379.59 (+0.41%). В преддверии американской торговой сессии расширенный фьючерс на индекс S&P 500 составляет 1,140.80 (-0.08%). Американские рынки откроются нейтрально.

Сырьевые рынки растут в ожидании снижения запасов нефти в США, данные о которых будут опубликованы сегодня вечером.

Фьючерсы на нефть марки Brent Oil (ICE) днем на уровне 78.94 (+0.29%), американская нефть марки WTI (ICE) 76.29 (+0.14%) на торгах в Европе.

Фьючерс на золото составляет 1309.60 (+0.10%).

Товарный индекс Голдманн Сакс XOI в прошлую сессию остановился на уровне 1,020.40 (+0.84%).

На валютном рынке отмечается консолидация перед открытием американских торгов в ожидании данных из США.

Фьючерс на индекс доллара ICE к корзине основных валют составляет 79.04 (-0.22%).

Прогноз дня:

Ожидаем открытия американских торгов и выхода статистики по американской экономике. Откровенно плохие данные могут привести к дальнейшему ослаблению американского доллара.

Сергей Костенко, старший трейдер и аналитик Grand Capital

http://www.grandcapital.net

kostenko@grandcapital.net

*Рекомендации указанные в статье не могут служить основанием к прямым действиям.

GC Analyst · 29 сентября, 2010

Обзор товарно-сырьевых рынков.

Торги 28 сентября на товарно-сырьевых рынках проходили в основном при повышательных тенденциях для всех секторов вследствие смешанных настроений участников рынков и понижательной динамики курса доллара США на валютном рынке FOREX.

Рынок «черного золота» закрылся разнонаправленно в цене под влиянием следующих факторов: 1 — экономические новости и данные — котировки фьючерсов на нефть во вторник снизились (нефть марки Light Sweet), тогда как опасения относительно спроса на нефть и нефтепродукты затмили резкое падение доллара США. Слабые данные по потребительскому доверию в США (индекс потребительского доверия в США Conference Board снизился в сентябре до 48,5, самого низкого уровня с февраля 2010 года, против 53,2 в августе) и снижение спроса на бензин в США столкнули котировки фьючерсов на нефть ниже уровня закрытия предыдущего дня. Трейдеров беспокоит слабый спрос в свете все еще высоких уровней запасов в США. Технические уровни сопротивления также удерживали фьючерсы в узком торговом диапазоне, который сдержал рост в начале торгов; 2 — запасы нефти и нефтепродуктов — еще одной причиной понижательного давления на нефть выступили данные от Института Нефти США. Так, согласно отчету на неделе 18—24 сентября запасы нефти уменьшились на 2.415 млн. баррелей, запасы бензина выросли на 3.018 млн. баррелей, запасы дистиллятов сократились на 2.814 млн. баррелей, при этом коэффициент загруженности нефтеперерабатывающих мощностей составил 83.6%.

На нью-йоркской бирже New York Mercantile Exchange стоимость фьючерсов на нефть марки Light Sweet понизилась на 0,34 или на 0,1 и ее цена составила 76,18 доллара за баррель. На бирже InterContinental Exchange Futures Europe в Лондоне стоимость фьючерсов марки Brent выросла на 0,17, или на 0,1%, до 78.74 доллара за баррель.

Главным событием сегодняшней торговой сессии является выход данных о запасах нефти и нефтепродуктов от инистерства энергетики США. Участники рынка ожидают сокращения запасов сырой нефти, однако, вместе с тем, ожидают роста запасов дистиллятов и бензина . В число дистиллятов входят топочный мазут и дизельное топливо.

Рынок драгоценных металлов во вторник 28 сентября закрылся с повышением в цене под влиянием следующих факторов: 1 — золото как актив-убежище — фьючерсы на золото во вторник закрылись выше отметки 1300.00 долларов за унцию, так как инвесторы думали, что этот металл будет удерживать свою стоимость лучше валют и акций на фоне сохраняющихся опасений относительно восстановления экономики. Новый ряд разочаровывающих данных США также укрепил ожидания того, что Федеральная резервная система (ФРС) США скоро запустит новую программу для стимулирования экономики. Такие меры, как ожидается, будут включать в себя покупки казначейских облигаций. Если они будут реализованы, то это окажет давление на доллар и поддержит золото в качестве инструмента хеджирования против возможной девальвации американской валюты. Доллар – это не единственная валюта, которая находится под давлением в последнее время, так как правительства стран во всем мире пытаются снизить курсы своих национальных валют для поддержания своих экономик. Золото может получить поддержку в качестве альтернативной валюты, когда инвесторы избегают валют в общем, а не только доллара.

Цены на другие драгоценные металлы, которые шире используются в промышленности — серебро и металлы платиновой группы — закрылись с повышением в цене вметсе с ценами на золото.

По итогам торгов на электронных торгов котировки фьючерсов на золото повысились на 9,70, или на 0,7%, до 1308,30 долларов за тройскую унцию, котировки фьючерсов на серебро выросли на 24 цента, или на 0,6%, до 21,71 долларов за унцию. Цена на золото на рынке спот составила 1307,30 долларов за тройскую унцию (+12.60 доллара).

После летнего затишья на рынке золота наступает месяц, который, как правило, отличается ростом цен на металл, поскольку европейские и американские участники возвращаются к работе после летних каникул. Кроме того, цены на золото, как правило, растут в этот период из-за того, что производители увеличивают производство ювелирных изделий перед сезоном праздников и свадеб в Индии, где находится крупнейший в мире рынок золота, а также перед праздниками в странах с развитой экономикой. Покупки золота ювелирами тоже, как правило, растут, хотя тот факт, что в настоящее время цены на золото находятся вблизи рекордных максимумов, может несколько скорректировать объем покупок в этом году.

Индекс CRB, в основу которого заложены официальные цены по 17 фьючерсам на различные сырьевые ресурсы, металлы и продукты, продемонстрировал повышение на 0,21 пункта (+0,1%) и составил 284.35.

В общем товарно-сырьевые рынки 29 сентября должны продемонстрировать повышательные тенденции вследствие возможного падения курса доллара США на валютном рынке FOREX и позитивных настроений участников рынков на фоне выхода экономической макростатистики и новостей.

Виталий Шевченко аналитик Grand Capital

www.grandcapital.net

GC Analyst · 30 сентября, 2010

Ожидание данных по ВВП США и возможное понижение рейтинга Испании поумерили пыл игроков в Европе…

Европейские фондовые рынки закрылись снижением на фоне новостей о финансовых проблемах Ирландии и возможного понижения рейтинга Испании, а также фиксации прибыли на ожидании данных по ВВП США.

"Рынки решили сделать передышку после сильного ралли последних нескольких недель. Если данные ВВП США окажутся слабыми, то это может интерпретироваться, как хорошие новости, которые увеличивают вероятность большого объема количественного смягчения", - сказал Джеймс Хьюз, стратег CMC Markets. (CNBC)

Банковский индекс DJ EURO STOXX BANK по итогам предыдущих торгов составляет 182.42 (-1.68%).

Бумаги Societe Generale рухнули на 3.40%, Royal Bank of Scotland на 0.33%, BNP Paribas на 2.35%, Banco Santander на 0.81%.

Основные европейские индексы на закрытии прошлой торговой сессии: FTSE 100 - 5,569.27 (-0.16%); DAX 30 - 6,246.92 (-0.46%); CAC 40 - 3,737.12 (-0.67%). Фьючерс DJ STOXX 50 утром перед открытием торгов в Европе составляет 2,713.00 (-1.09%). Европейские фондовые рынки откроются снижением.

Европейский индекс "голубых фишек" FTSEurofirst 300, вчера закрылся на уровне 1064.88 (-0.55%).

По итогам предыдущего дня доходность U.S. 10-летних T-Note составляет 2.47% (-0.032%). Доходность 10-летних German Government Bonds составляет 2.21% (-0.029%) по сравнению с предыдущим днем. Доходность 10-летних U.K. Government Bonds составляет 2.91% (-0.003%) по сравнению с предыдущим днем.

Нефтяные фьючерсы на утренних электронных торгах корректируются после вчерашнего ралли на фоне снижения запасов нефти в США.

"Эти данные по запасам оказались конструктивными для рынка и рост (цен на нефть) немного ускорился. К концу дня мы наблюдали более уверенную динамику", - сказал Питер Донован, трейдер и аналитик Vantage Trading в Нью-Йорке. (Dow Jones Newswires)

Марка Brent Oil (ICE) на утренних электронных торгах на уровне 80.53 (-0.30%) а американская нефть марки WTI (ICE) 77.57 (-0.37%).

Фьючерс на золото утром на уровне 1309.20 (-0.08%).

Товарный индекс CRB Index по итогам прошлых торгов составляет 285.93 (+0.56%).

На валютном рынке отмечается укрепление иены и ослабление евро против доллара США и иены. Это связано с понижением агентством Moody's рейтинга Испании до Aa1, прогноз стабильный. Рейтинг был понижен в связи с ослаблением финансовой силы Испании и ее плохими перспективами экономического роста.

Индекс доллара ICE, который отражает стоимость американской валюты против торгово-взвешенной корзины из других валют, составляет 79.12 (+0.27%).

Прогноз дня:

Новости о понижении рейтинга Испании могут оказать серьезное давление на евро. Если же ВВП США окажется не хуже ожиданий, можно ожидать более глубокой коррекции на рынке с укреплением американского доллара.

Сергей Костенко, старший трейдер и аналитик Grand Capital

http://www.grandcapital.net

kostenko@grandcapital.net

*Рекомендации указанные в статье не могут служить основанием к прямым действиям.

GC Analyst · 30 сентября, 2010

Обзор товарно-сырьевых рынков.

Торги 29 сентября на товарно-сырьевых рынках проходили в основном при повышательных тенденциях для всех секторов вследствие позитивных настроений участников рынков и слабой понижательной динамики курса доллара США на валютном рынке FOREX.

Рынок «черного золота» закрылся с повышением в цене под влиянием следующих факторов: 1 — экономические новости и данные — котировки фьючерсов на нефть в среду выросли до семинедельного максимума после того, как отчет Министерства энергетики США продемонстрировал сокращение запасов нефти и нефтепродуктов в США, а также на фоне хороших статданных из Японии и Китая. Согласно отчету Министерства энергетики США, общие запасы нефти и нефтепродуктов на неделе 18-24 сентября снизились с 27-летнего максимума. Это, возможно, сигнализирует о начальной стадии завершения периода, когда наблюдался излишек запасов, который оказывал понижательное давление на цены в 2010 году. Так, согласно отчету на неделе 18—24 сентября запасы нефти уменьшились на 0.415 млн. баррелей, запасы бензина упали на 3.469 млн. баррелей, запасы дистиллятов сократились на 1.265 млн. баррелей, при этом коэффициент загруженности нефтеперерабатывающих мощностей составил 85.8%; 2 — падение курса доллара США на валютном рынке Forex к корзине мировых валют значительно повысило привлекательность сырья — нефти — для инвесторов, что позитивно отразилось на росте нефтяных котировок (цены на нефть, как правило, движутся в обратном направлении от изменения курса доллара США, так как падение американской валюты делает нефть более дешевой для держателей других валют).

На нью-йоркской бирже New York Mercantile Exchange стоимость фьючерсов на нефть марки Light Sweet повысилась на 1,68 или на 2,2 и ее цена составила 77,86 доллара за баррель. На бирже InterContinental Exchange Futures Europe в Лондоне стоимость фьючерсов марки Brent выросла на 2,06, или на 2,8%, до 80.77 доллара за баррель.

Высокие запасы и неопределенные перспективы экономики сдерживают рост цен на нефть намного выше 80.00 долларов за баррель. Однако при этом трейдеры опасаются толкать цены на нефть ниже 70.00 долларов, особенно ввиду надежд на то, что состояние экономики может улучшиться, а также из-за сезона ураганов на Атлантическом побережье, который может быстро привести к снижению запасов, если ураган повлияет на деятельность нефтеперерабатывающих заводов, расположенных вдоль Мексиканского залива.

Рынок драгоценных металлов в среду 29 сентября закрылся с повышением в цене под влиянием следующих факторов: 1 — золото как актив-убежище — фьючерсы на золото в среду достигли нового рекордного максимума выше 1300.00 долларов вторую сессию подряд. Ожидания дальнейшего стимулирования в США оказали поддержку золоту в качестве инструмента хеджирования против снижения доллара и роста инфляции. На рынке усилились ожидания, что ФРС продолжит смягчение денежно-кредитной политики. Это так называемое количественное смягчение, как ожидается, будет включать в себя покупки казначейских ценных бумаг США. Это бы оказало давление на доллар и поддержало бы золото в качестве инструмента хеджирования против возможной девальвации американской валюты. Некоторые аналитики полагают, что такие меры и похожие меры в других странах, в конце концов, приведут к росту инфляции, что поможет золоту в качестве инструмента хеджирования против роста потребительских цен в будущем. Слабеющий доллар США также оказывал поддержку деноминированному в доллар золоту ввиду роста спроса со стороны инвесторов, держащих другие валюты.

Цены на другие драгоценные металлы, которые шире используются в промышленности — серебро и металлы платиновой группы — закрылись с повышением в цене вметсе с ценами на золото.

По итогам торгов на электронных торгов котировки фьючерсов на золото повысились на 2,00, или на 0,2%, до 1310,30 долларов за тройскую унцию, котировки фьючерсов на серебро выросли на 25 центов, или на 1,1%, до 21,95 долларов за унцию. Цена на золото на рынке спот составила 1308,80 долларов за тройскую унцию (+1.20 доллара).

После летнего затишья на рынке золота наступает месяц, который, как правило, отличается ростом цен на металл, поскольку европейские и американские участники возвращаются к работе после летних каникул. Кроме того, цены на золото, как правило, растут в этот период из-за того, что производители увеличивают производство ювелирных изделий перед сезоном праздников и свадеб в Индии, где находится крупнейший в мире рынок золота, а также перед праздниками в странах с развитой экономикой. Покупки золота ювелирами тоже, как правило, растут, хотя тот факт, что в настоящее время цены на золото находятся вблизи рекордных максимумов, может несколько скорректировать объем покупок в этом году.

Индекс CRB, в основу которого заложены официальные цены по 17 фьючерсам на различные сырьевые ресурсы, металлы и продукты, продемонстрировал повышение на 1,58 пункта (+0,56) и составил 285.93.

В общем товарно-сырьевые рынки 30 сентября должны продемонстрировать повышательные тенденции вследствие возможного падения курса доллара США на валютном рынке FOREX и позитивных настроений участников рынков на фоне выхода экономической макростатистики и новостей.

Виталий Шевченко аналитик Grand Capital

www.grandcapital.net

GC Analyst · 30 сентября, 2010

Американский фондовый рынок снизился в ожидании данных по ВВП…

Американский фондовый рынок закрылся вчера снижением в ожидании важных данных по ВВП и занятости из США.

"Рынок находится в стадии попыток отыскать верный уровень. Кажется, что у инвесторов сейчас нет ясного плана или стратегии, потому что сентябрь вдруг оказался таким успешным", - сказал Джек Эблин из Harris Private Bank. (Reuters)

Индекс американских банков BKX снизился до 46.07 (-0.41%).

Акции Bank of America упали на 1.21%, Wells Fargo & Cо. на 1.22%, JPMorgan Chase & Co. на 0.04%, Goldman Sachs Group, Inc. на 0.41%.

Фондовые индексы США по итогам предыдущего дня закрылись на уровнях: DJI– 10,835.28 (-0.21%), S&P 500 – 1,144.73 (-0.26%), NASDAQ Comp. – 2,376.56 (-0.13%). В преддверии американской торговой сессии расширенный фьючерс на индекс S&P 500 составляет 1,138.20 (-0.24%). Американские рынки откроются, вероятнее всего снижением.

Сырьевые рынки растут в ожидании снижения запасов нефти в США, данные о которых будут опубликованы сегодня вечером.

"Потребительское настроение находится на низком уровне из-за сомнений в перспективе роста рабочих мест", - сказал Торбжорн Дженсен, аналитик по вопросам нефтедобывающей индустрии в Global Risk Management в Дании. "Существует все еще некоторая озабоченность в оценке кредитоспособности некоторых европейских стран", - добавил он. (Reuters)

Фьючерсы на нефть марки Brent Oil (ICE) днем на уровне 81.43 (+0.81%), американская нефть марки WTI (ICE) 78.44 (+0.74%) на торгах в Европе.

Фьючерс на золото составляет 1315.00 (+0.36%).

Товарный индекс Голдманн Сакс XOI в прошлую сессию остановился на уровне 1,028.21 (+0.77%).

На валютном рынке отмечается консолидация перед открытием американских торгов в ожидании данных из США – ВВП и заявок на пособие по безработице.

Фьючерс на индекс доллара ICE к корзине основных валют составляет 78.73 (-0.23%).

Прогноз дня:

Ожидаем открытия американских торгов и выхода статистики по американской экономике.

Важными будут данные по ВВП и заявкам на пособие по безработице. Если данные окажутся хуже ожиданий, это будет способствовать росту ожиданий возобновления программы количественного смягчения.

Сергей Костенко, старший трейдер и аналитик Grand Capital

http://www.grandcapital.net

kostenko@grandcapital.net

*Рекомендации указанные в статье не могут служить основанием к прямым действиям.

GC Analyst · 30 сентября, 2010

ФУНДАМЕНТАЛЬНЫЙ ОБЗОР РЫНКА ФОРЕКС. 30.09.2010г.

Сегодня в центре внимания данные по ВВП США …

Ожидание новой порции статистики из США по-прежнему оказывает определяющее значение на инвесторов. Данные по ВВП США, а также данные по заявкам на пособие по безработице, если они окажутся хуже ожиданий могут опять подтолкнуть американский доллар вниз по широкому фронту.

Рынок пока не реагирует на снижение суверенного рейтинга Испании агентством Moody's Investor Service до "Aa1" с "AAA" со стабильным прогнозом. Вероятно, что последовавшая за этим неплохая статистика из еврозоны несколько успокоила инвесторов. Также помогает расти оптимизму и ожидание возобновления США программы по стимулированию национальной экономики.

Золото продолжает свой безудержный рост на фоне возобновления программы количественного смягчения и неопределенности перспектив основных мировых валют.

"Что касается валютного стимулирования, вопрос лишь в том, когда оно начнется, - сказал аналитик Commerzbank Дэниэл Бризманн. - Другая вещь, которая беспокоит инвесторов, это вероятность девальвации некоторых основных мировых валют - доллара, иены и им подобных. Это также поддерживает цены на золото". (Reuters)

Основным драйвером сегодняшней торговли после выхода европейской статистики, будут данные по ВВП и заявкам на пособие по безработице из США.

Статистика сегодня:

16.30 Канада: июль, реальн. ВВП (прогноз: -0,1%, за предыдущий период: +0,2%)

16.30 США: обращения за пособиями по б/р за нед. на 25 сентября (прогноз: +460 тыс., за предыдущий период: +465 тыс.)

16.30 США: повторные обращения за пособиями по б/р

16.30 США: 2 кв., ВВП (3-е чтение) (прогноз: +1,8%, за предыдущий период: +1,6%)

16.30 США: 2 кв., цепной ценовой индекс (3-е чтение) (за предыдущий период: +1,9%)

16.30 США: сентябрь, индекс деловых условий ISM Нью-Йорка (за предыдущий период: 466,5)

16.30 США: 2 кв., чист. расходы на частное потребление (за предыдущий период: +1,1%)

17.45 США: сентябрь, индекс деловой активности PMI Чикаго (прогноз: 56,0, за предыдущий период: 56,7)

18.00 США: сентябрь, индекс деловой активности NAPM-Milwaukee (прогноз: 58,0, за предыдущий период: 59,0)

18.00 США: участие главы ФРС Б. Бернанке в заседании банковского комитета Сената, посвященном внедрению реформ Додда-Франка

19.00 США: сентябрь, индекс производств. активности ФРБ Канзас-Сити (за пред. период: 0)

Вадим Воскресенский аналитик Grand Capital

GC Analyst · 1 октября, 2010

Статистика из США заставляет задуматься о перспективах новой волны программы количественного смягчения…

Европейские фондовые рынки вчера снизились вслед за снижением Америки, на фоне фиксации ранее полученной прибыли и некоторых сомнений, связанных со вторым этапом программы количественного смягчения в США.

"Инднкс Доу отскочил от верхней части тренда, к которому он рос с начала сентября, благодаря лучшим, чем ожидалось фундаментальным данным, но технически этот тренд остается бычьим", - сказал Эндрю Гибсон, глава по исследованиям рынка в Galvan. (CNBC)

Банковский индекс DJ EURO STOXX BANK по итогам предыдущих торгов составляет 182.81 (+0.21%).

Бумаги Banco Santander выросли на 0.68%, Deutsche Bank на 2.25%, Swedbank на 0.21%.

Основные европейские индексы на закрытии прошлой торговой сессии: FTSE 100 - 5,548.62 (-0.37%); DAX 30 - 6,229.02 (-0.29%); CAC 40 - 3,715.18 (-0.59%). Фьючерс DJ STOXX 50 утром перед открытием торгов в Европе составляет 2,741.00 (+0.11%). Европейские фондовые рынки откроются ростом.

Европейский индекс "голубых фишек" FTSEurofirst 300, вчера закрылся на уровне 1060.92 (-0.37%).

По итогам предыдущего дня доходность U.S. 10-летних T-Note составляет 2.50% (-0.011%). Доходность 10-летних German Government Bonds составляет 2.28% (+0.001%) по сравнению с предыдущим днем. Доходность 10-летних U.K. Government Bonds составляет 2.95% (-0.004%) по сравнению с предыдущим днем.

Нефтяные фьючерсы на утренних электронных торгах корректируются после вчерашнего ралли на фоне снижения запасов нефти в США.

"Китайские данные PMI показывают, что промышленный сектор ускоряет свой рост, который приведет к более сильному спросу на нефть", - сказала Мишель Квек, аналитик Informa Global Markets в Сингапуре.

"Это повысило настроение рынка и поддержало цены на нефть на высоком уровне". (Reuters)

Марка Brent Oil (ICE) на утренних электронных торгах на уровне 82.88 (+0.69%) а американская нефть марки WTI (ICE) 80.50 (+0.66%).

Фьючерс на золото утром на уровне 1310.00 (+0.03%).

Товарный индекс CRB Index по итогам прошлых торгов составляет 286.86 (+0.33%).

Валютный рынок продолжает корректироваться после хорошей вчерашней статистики из США.

Индекс доллара ICE, который отражает стоимость американской валюты против торгово-взвешенной корзины из других валют, составляет 78.98 (+0.05%).

Прогноз дня:

Данные вчерашней статистики из США несколько поумерили пыл "быков" снизив ожидания второй волны программы количественного смягчения. Новым ориентиром для игроков останутся по-прежнему статистические данные из США. Если они будут выходить не хуже ожиданий, это может привести к изменению настроений у участников рынка и вызвать коррекцию в сторону укрепления американского доллара в краткосрочной перспективе.

Сергей Костенко, старший трейдер и аналитик Grand Capital

http://www.grandcapital.net

kostenko@grandcapital.net

*Рекомендации указанные в статье не могут служить основанием к прямым действиям.

GC Analyst · 1 октября, 2010

Обзор товарно-сырьевых рынков.

Торги 30 сентября на товарно-сырьевых рынках проходили в основном при повышательных тенденциях для всех секторов вследствие позитивных настроений участников рынков и слабой понижательной динамики курса доллара США на валютном рынке FOREX.

Рынок «черного золота» закрылся с повышением в цене под влиянием следующих факторов: 1 — экономические новости и данные — котировки фьючерсов на нефть в четверг выросли до семинедельного максимума на фоне улучшившихся экономических данных США (данные по ВВП за 2-й квартал, недельные данные по первичным заявкам на пособие по безработице в США и индекс менеджеров по снабжению (PMI) Чикаго за сентябрь воодушевили инвесторов в отношении того, что экономика, возможно, набирает обороты), а также вследствие разгорающегося политического кризиса в Эквадоре, являющемся членом ОПЕК. Повышение цен на нефть отчасти наблюдался на фоне зарегистрированного в среду роста, который был вызван данными Министерства энергетики США, продемонстрировавшими сокращение запасов нефтепродуктов на прошлой неделе. Эти данные породили надежды на передышку от масштабного излишка запасов. С начала сентября нефть выросла в цене на 10% и на 5,1% – в третьем квартале. Повышение по итогам уходящего месяца, вероятно, станет самым значительным с мая прошлого года. Во втором квартале стоимость нефти сократилась на 9,7%, при этом это падение стало первым квартальным снижением с 2008 года.

На нью-йоркской бирже New York Mercantile Exchange стоимость фьючерсов на нефть марки Light Sweet повысилась на 2,11 или на 2,7 и ее цена составила 79,97 доллара за баррель. На бирже InterContinental Exchange Futures Europe в Лондоне стоимость фьючерсов марки Brent выросла на 1,59, или на 2,1%, до 82.36 доллара за баррель.

Высокие запасы и неопределенные перспективы экономики сдерживают рост цен на нефть намного выше района 80-85 долларов за баррель. Однако при этом трейдеры опасаются толкать цены на нефть ниже 70 долларов, особенно ввиду надежд на то, что состояние экономики может улучшиться, а также из-за сезона ураганов на Атлантическом побережье, который может быстро привести к снижению запасов, если ураган повлияет на деятельность нефтеперерабатывающих заводов, расположенных вдоль Мексиканского залива.

Рынок драгоценных металлов (золото и серебро) в четверг 30 сентября закрылся с повышением в цене под влиянием следующих факторов: 1 — золото как актив-убежище — котировки фьючерсов на золото в четверг снизились с исторического максимума, прервав шестидневный рост, так как участники рынка (в основном хеджевыми фонды) фиксировали прибыль после роста цен на металл до рекордных уровней. Хотя золото утратило свои позиции в четверг, цены на этот металл остаются вблизи рекордных уровней, при этом сохраняется значительная поддержка со стороны инвесторов, которые считают этот драгоценный металл активом-убежищем. Объем открытых позиций, или нереализованных контрактов на покупку и продажу фьючерсов на золото, во вторник достиг рекордного уровня 619,408 и остается около этого уровня. Это говорит о том, что существует повышенный спрос на контакты со стороны тех, кто хочет держать длинные позиции, и тех, кто хочет продавать в целях хеджирования.

Цены на другие драгоценные металлы, которые шире используются в промышленности — металлы платиновой группы — закрылись с повышением в цене в отличие от цен на золото.

По итогам торгов на электронных торгов котировки фьючерсов на золото понизились на 0,70, или на 0,1%, до 1309,60 долларов за тройскую унцию, котировки фьючерсов на серебро упали на 13 центов, или на 0,6%, до 21,82 долларов за унцию. Цена на золото на рынке спот составила 1308,05 долларов за тройскую унцию (-0.35 доллара).

После летнего затишья на рынке золота наступает период, который, как правило, отличается ростом цен на металл, поскольку европейские и американские участники возвращаются к работе после летних каникул. Кроме того, цены на золото, как правило, растут в этот период из-за того, что производители увеличивают производство ювелирных изделий перед сезоном праздников и свадеб в Индии, где находится крупнейший в мире рынок золота, а также перед праздниками в странах с развитой экономикой. Покупки золота ювелирами тоже, как правило, растут, хотя тот факт, что в настоящее время цены на золото находятся вблизи рекордных максимумов, может несколько скорректировать объем покупок в этом году.

Индекс CRB, в основу которого заложены официальные цены по 17 фьючерсам на различные сырьевые ресурсы, металлы и продукты, продемонстрировал повышение на 0,93 пункта (+0,33) и составил 286.86.

В общем товарно-сырьевые рынки 1 октября должны продемонстрировать понижательные тенденции вследствие возможного укрепления курса доллара США на валютном рынке FOREX и позитивных настроений участников рынков на фоне выхода экономической макростатистики и новостей.

Виталий Шевченко аналитик Grand Capital

www.grandcapital.net

GC Analyst · 1 октября, 2010

Доллар слабеет в ожидании нового раунда количественного смягчения…

Американский фондовый рынок закрылся вчера снижением на фиксации прибыли инвесторами и неуверенности в устойчивости роста фондового рынка.

"Мы будем пристально следить за движением акций банковского сектора", - сказал Дэвид Лутц из Stifel Nicolaus Capital Markets. (Reuters)

Индекс американских банков BKX снизился до 46.20 (+0.28%).

Акции Wells Fargo & Cо. выросли на 0.30%, Goldman Sachs Group, Inc. на 0.11%, Morgan Stanley на 0.82%

Фондовые индексы США по итогам предыдущего дня закрылись на уровнях: DJI– 10,788.05 (-0.44%), S&P 500 – 1,141.20 (-0.31%), NASDAQ Comp. – 2,368.62 (-0.33%). В преддверии американской торговой сессии расширенный фьючерс на индекс S&P 500 составляет 1,143.00 (+0.55%). Американские рынки откроются ростом.

Сырьевые рынки растут благодаря статистики из Европы и Китая, которая указывает на восстановление спроса на сырьевые активы.

"Китайский PMI говорит, что активность в производственном секторе ускоряется, и это приведет к повышению спроса на нефть, - сказал Мишель Квек из Global Markets. - Это улучшило настроения и поддержало цены". (Reuters)

Фьючерсы на нефть марки Brent Oil (ICE) днем на уровне 83.19 (+1.11%), американская нефть марки WTI (ICE) 81.01 (+1.28%) на торгах в Европе.

Фьючерс на золото составляет 1318.00 (+0.64%).

Товарный индекс Голдманн Сакс XOI в прошлую сессию остановился на уровне 1,032.70 (+0.44%).

На валютном рынке наблюдается рост евро, невзирая на не очень хорошую статистику.

Фьючерс на индекс доллара ICE к корзине основных валют составляет 78.46 (-0.62%).

Прогноз дня:

Ожидаем открытия американских торгов и выхода статистики по американской экономике.

Похоже, что рынки все больше и больше считают неизбежным факт начала количественного смягчения в США, что приводит к полномасштабному ослаблению американского доллара.

Сергей Костенко, старший трейдер и аналитик Grand Capital

http://www.grandcapital.net

kostenko@grandcapital.net

*Рекомендации указанные в статье не могут служить основанием к прямым действиям.

GC Analyst · 1 октября, 2010

ФУНДАМЕНТАЛЬНЫЙ ОБЗОР РЫНКА ФОРЕКС. 01.10.2010г.

Доллар продолжает свое падение…

Вчерашняя статистика из США несколько охладила пыл игроков покупающих активы, но ненадолго. Судя по всему рынки уверовали в гарантированное возобновление программы количественного смягчения в США и не желают обращать внимание на реально существующие проблемы еврозоны. Это испанские, греческие, ирландские проблемы, которые все еще не решены, а отошли на задний план на фоне чрезвычайно плохих экономических данных из США, которые поступали летом и в сентябре. Но вчера данные ВВП США оказались в последнем 3-ем релизе лучше ожиданий 1.7% против прогноза в 1.6%, а заявки на пособие по безработице также продемонстрировали снижение на 16 000 против ожидаемого в 5 000.

Вполне вероятно, что американская экономика находится уже на дне от которого оттолкнется и начнет расти.

Можно предположить, что если данные из США продолжат выходить, во всяком случае, не хуже ожиданий, то от планов проведения количественного смягчения не останется и следа. В этом случае тот пузырь, который вздувается на рынке золота начнет сдуваться, погребая под собой всех, кто его недавно купил.

Основным драйвером сегодняшней торговли после выхода европейской статистики, будут данные из США.

Статистика сегодня:

17.55 США: Индекс настроений мичиганского университета (прогноз: 67.10, за предыдущий период: 66.60)

18.00 США: индекс национальной ассоциации менеджеров по оптовым закупкам

Вадим Воскресенский аналитик Grand Capital

www.grandcapital.net

GC Analyst · 4 октября, 2010

[10:42:10] Kostenko Sergey говорит: Рынки настроены на продолжение количественного смягчения в США…

Европейские фондовые рынки закончили неделю разнонаправлено на фоне неоднозначной статистики из США.

"Мы видим, что всю неделю прибыль растет. На следующей неделе начинается корпоративный сезон отчетности в США, в связи с этим на рынке есть некоторая неуверенность в его результатах, потому что никто действительно не знает, как он пройдет", - сказал Оливер Рот, старший трейдер из Close Brothers Seydler Bank во Франкфурте. (CNBC)

Банковский индекс DJ EURO STOXX BANK по итогам предыдущих торгов составляет 180.41 (-1.31%).

Бумаги Swedbank упали на 2.09%, Banco Santander на 2.33%, Deutsche Bank на 0.86%, Societe Generale на 2.01%.

Основные европейские индексы на закрытии прошлой торговой сессии: FTSE 100 - 5,592.90 (+0.80%); DAX 30 - 6,211.34 (-0.28%); CAC 40 - 3,692.09 (-0.62%). Фьючерс DJ STOXX 50 утром перед открытием торгов в Европе составляет 2,716.00 (-0.07%). Европейские фондовые рынки откроются нейтрально.

Европейский индекс "голубых фишек" FTSEurofirst 300, вчера закрылся на уровне 1057.75 (-0.30%).

По итогам предыдущего дня доходность U.S. 10-летних T-Note составляет 2.51% (+0.003%). Доходность 10-летних German Government Bonds составляет 2.29% (+0.008%) по сравнению с предыдущим днем. Доходность 10-летних U.K. Government Bonds составляет 2.97% (+0.021%) по сравнению с предыдущим днем.

Нефтяные фьючерсы на утренних электронных торгах корректируются после пятничного роста.

Марка Brent Oil (ICE) на утренних электронных торгах на уровне 83.66 (-0.11%) а американская нефть марки WTI (ICE) 81.45 (-0.16%).

Фьючерс на золото утром на уровне 1320.00 (+0.17%).

Товарный индекс CRB Index по итогам прошлых торгов составляет 285.69 (-0.41%).

Валютный рынок корректируется в ожидании открытия европейских торгов и выхода статистики.

Индекс доллара ICE, который отражает стоимость американской валюты против торгово-взвешенной корзины из других валют, составляет 78.35 (+0.04%).

Прогноз дня:

Настроения игроков по-прежнему настроены на второй раунд программы количественного смягчения в США, что закономерно вызывает ослабление американского доллара. И здесь по-прежнему будет играть роль экономическая статистика из США и еврозоны.

Сергей Костенко, старший трейдер и аналитик Grand Capital

http://www.grandcapital.net

kostenko@grandcapital.net

*Рекомендации указанные в статье не могут служить основанием к прямым действиям.

GC Analyst · 4 октября, 2010

Рынки настроены на продолжение количественного смягчения в США…