Ежедневные аналитические обзоры от компании "Grand Capital"

GC Analyst · 16 мая, 2012

Grand Capital - Европейский премаркет.

Греция на пол пути к выходу из еврозоны…

Европейские рынки во вторник продолжили свое падение на фоне неспособности политических партий в парламенте договориться о создании коалиционного правительства. В связи с этим новые выборы назначены на 17 июня, на которых как ожидается, победят противники плана жесткой экономии. Исходя из этого, рынки начали учитывать фактор выхода Греции из европейского валютного союза, продолжив повсеместно снижаться.

В лидерах падения по-прежнему остаются акции компаний банковского и сырьевого секторов.

Индекс DJ EURO STOXX BANK по итогам предыдущих торгов закрылся на уровне 82.23 (-3.35%). Акции Banco Santander, Societe Generale, Unicredit и Intesa Sanpaolo обвалились от 2.54% до 5.47%.

Основные европейские индексы на закрытии прошлой торговой сессии: FTSE 100 - 5437.62 (-0.51%); DAX 30 - 6401.06 (-0.79%); CAC 40 - 3039.27 (-0.61%). Фьючерс на индекс DJ STOXX 50 утром перед открытием торгов в Европе составляет 2,130.00 (-1.02%). Европейские фондовые рынки откроются падением.

Европейский индекс "голубых фишек" FTSEurofirst 300, закрылся во вторник на уровне 997.70 (-0.65%).

Перед открытием европейской торговой сессии доходность U.S. 10-летних T-Note составляет 1.76% (-0.012 пункта), 10-летних German Government Bonds составляет 1.45% (-0.023 пункта), а 10-летних U.K. Government Bonds равна 1.90% (+0.018 пункта).

Нефтяные фьючерсы на утренних электронных торгах в Лондоне продолжают снижаться, находясь под негативным влиянием неопределенности вокруг Греции и возможности ее выхода из еврозоны. К тому же дополнительным фактором влияющим на снижение сырьевых активов является ожидание роста запасов нефти в США, данные по которым будут сегодня опубликованы позднее.

Марка Brent Oil (ICE) на утренних электронных торгах перед открытием Европы на уровне 110.96 (-1.15%), а американская нефть марки WTI (ICE) 92.33 (-1.79%).

Фьючерс на золото утром на уровне 1,552.80 (-0.53%).

Товарный индекс CRB Index по итогам предыдущего торгового дня составляет 289.14 (+0.24%).

На валютном рынке доллар продолжает расти против основных валют по причине ожидания выхода Греции из еврозоны. Участники рынка уже начинают закладывать в цены риск банкротства Афин. Единая валюта продолжает практически свое вертикальное падение, приближаясь к минимальным значениям начала этого года.

Индекс доллара ICE, который отражает стоимость американской валюты против торгово-взвешенной корзины из других валют, составляет 81.68 (-0.36%).

Прогноз дня:

На фоне греческих проблем, ожидания дефолта, а также роста доходностей испанских государственных облигаций (6.42%) и дальнейшего снижения доходностей американских десятилетних гособлигаций (1.76%), пара EURUSD продолжает камнем падать вниз. Мы считаем, что пара может протестировать новые минимумы 1.2573.

События сегодня:

Время московское

12.30 Великобритания Изменение числа обращений за пособием по безработице апрель n/a; 4.900 3.600

12.30 Великобритания Уровень безработицы март n/a; 8,3%; 8,3%

12.30 Великобритания Индекс изменения средней заработной платы март n/a; 1,1% 3м/г; 1,1% 3м/г

13.00 Швейцария Индекс экономических ожиданий ZEW апрель n/a; n/a; 2,1

13.00 Еврозона Индекс потребительских цен апрель n/a; 2,6% г/г; 2,6% г/г

13.00 Еврозона Базовый индекс потребительских цен апрель n/a; 1,5% г/г; 1,6% г/г

13.00 Еврозона Сальдо торгового баланса март n/a; 4,3 млрд. евро; 3,7 млрд. евро

13.30 Великобритания Выступление управляющего Банка Англии М.Кинга

13.30 Великобритания Отчет Банка Англии об инфляции и экономическом росте

16.30 Канада Изменение объема производственных поставок март n/a; 0,5% м/м; -0,3% м/м

16.30 США Число выданных разрешений на строительство апрель n/a; 730.000; 750.000

16.30 США Закладки новых домов апрель n/a; 690.000; 650.000

17.15 США Использование производственных мощностей апрель n/a; 78,9%; 78,6%

17.15 США Изменение объема промышленного производства апрель n/a; 0,6% м/м; 0,0% м/м

18.00 Еврозона Выступление президента ЕЦБ М.Драги

18.00 США Ипотечные кредиты с просрочкой платежей 1 кв. 2012 n/a; n/a; 7,58%

18.30 США Изменение запасов нефти 7.05-13.05 n/a; n/a; 3,7 млн. баррелей

22.00 США Протокол заседания Федерального комитета по операциям на открытом рынке

Сергей Костенко

GC Analyst · 16 мая, 2012

Grand Capital - Форекс: Технический взгляд 16.05.12г.

EURUSD

Ожидание выхода Греции из европейского валютного союза уже отыгрывается рынками, что выражается в практически вертикальном падении пары и, скорее всего, это не предел. Рост доходностей итальянских, португальских и особенно испанских казначейских обязательств указывает на рост негативного отношения инвесторов к активам, деноминированным в евро.

Пара находится в нижней границе Боллинджера, что указывает на возможность продолжения падения пары.

Осциллятор Stoch. находится в зоне перепроданности. Индикатор RSI ниже уровня в 50% демонстрирует дальнейшее снижение пары.

Торговые рекомендации. Продаем пару при прорыве уровня 1.2695 с возможной целью 1.2573.

Технический аналитик рынка Форекс Булыгина Марина.

Аналитический отдел Grand Capital

http://www.grandcapital.net

Изменено 16 мая, 2012 пользователем GC Analyst

GC Analyst · 16 мая, 2012

Grand Capital - ФУНДАМЕНТАЛЬНЫЙ ОБЗОР РЫНКА ФОРЕКС.16.05.2012г.

У греков сто процентное державу…

Согласно проведенному самому свежему социологическому опросу, 8 из 10 греков хотят, чтобы наследница древней Эллады оставалась в еврозоне, но при этом они не хотят жить по средствам и не хотят отдавать долги. Картина более чем странная, указывающая на дальнейшее халявное желание жить в долг за чужой счет. Политический ступор, в котором оказались Афины, заставляет инвесторов уже сейчас учитывать дефолт, что вызывает около панические настроения на мировых рынках. Но это только видимая часть айсберга, так в целом идеи еврозоны не выдержали испытания временем, и ее ожидает в будущем если не полный распад, то довольно сильное сокращение.

Ожидается, что выход Греции из еврозоны приведет к тотальному недоверию к долговым активам многих европейских стран. Во всяком случае, рост доходностей облигаций Испании и Италии выше критических уровней в 6% и 5% соответственно указывает на это, равно, как и начавшийся вывод активов граждан Греции из национальных банков за рубеж.

А что же можно ожидать от единой валюты? Можно однозначно сказать, что практически 100-процентная вероятность понижения ключевой процентной ставки ЕЦБ в июне, а также греческое банкротство, однозначно заставить его продолжить свободное падение.

В этой связи мы ожидаем дальнейшее падение единой валюты по всему фронту. И как нам представляется, даже, возможные, новые договоренности между Афинами и Брюсселем не способно остановить эту негативную тенденцию. А значит в краткосрочной перспективе американский доллар, как валюта убежище продолжит получать поддержку.

На фоне греческих проблем, которые заполонили все СМИ сегодня, будет особенно интересна публикация протоколов последнего заседания ФРС, а также выступление главы ЕЦБ М. Драги.