Новости аналитика для трейдеров от инвестиционной компании United World Capital Ltd.

[MariaUWC]

04 декабря 2013: Котировки на нефть выросли в преддверии заседания ОПЕК

 

Рынки вновь начали беспокоиться насчет прекращения монетарной стимуляции ФРС США, которое возможно произойдет в декабре в связи с улучшением статистических данных по американскому рынку труда. Американские индексы завершили третью торговую сессию подряд в "красной зоне". Снижение связано с возможным признанием города Детройт официальным банкротом, что также создаст прецедент и для других городов.

 

В результате, индекс Доу-Джонс упал на 0,59% и опустился ниже уровня 16000,00 до 15914,62 пункта. S&P снизился на 0,32% до уровня в 1795,15 пунктов, оказавшись ниже психологически важного уровня 18000,00. Nasdaq оказался в минусе на 0,19% на отметке 4037,20 пункта.

 

Азиатские фондовые рынки, как и американские индексы, в основном также торговались в минус, так как важная статистическая информация, которая могла бы дать поддержку азиатским площадкам, не была опубликована. Следует отметить, что китайский индекс Chinese Shanghai Composite демонстрирует усиление своих позиций, несмотря на заявления лидера КНР Си Цзиньпина о том, что целевые показатели роста экономики в следующем году могут быть снижены с нынешних 7,5% до 7%. Поддержку Chinese Shanghai Composite оказывает публикация индекса деловой активности в секторе услуг по версии HSBC, показавшего незначительное снижение до 52,5 пункта.

 

Нефтяные котировки во вторник продемонстрировали рост в преддверии заседания стран-членов ОПЕК, кроме того "черному золоту" придает импульс новость о преждевременном начале работы части нефтепровода Keystone в США. Между тем, глава министерства нефти Ливии, Абдулбари Аль Аруси, заявил в среду, что страна восстановит добычу нефти в полном объеме в течение 10 дней. Эта новость может оказать давление на цены на нефть, которым удалось вырасти в течение вчерашней торговой сессии.

 

Цене на нефть марки Brent удалось достигнуть отметки 112,24 $ за баррель, прибавив сегодня утром 0,09%, WTI торгуется в плюсе на 1,15% и составляет 97,34 $ за баррель.

 

На этой неделе рынки ожидают публикации важных макроэкономических данных по безработице за ноябрь и пересмотренных данных по ВВП США за третий квартал. Настроения инвесторов в ближайшем будущем будет зависеть от этих данных. Кроме того, сегодня будут обнародованы данные о запасах нефти в США.

[MariaUWC]

05 декабря 2013: Конец года на рынках обещает быть жарким!

 

В среду американские фондовые рынки завершили торговую сессию в минусе вопреки вводу программы QE3 в декабре. Главным признаком и, возможно, единственной причиной возобновления разговоров о погашении облигаций, был индикатор занятости ADP за ноябрь, который значительно превысил прогнозы экспертов в 173000 и достиг 215000. На основе многочисленных данных по рынку труда США, которые будут опубликованы в пятницу, скорее всего, мы увидим увлекательную концовку года, таким образом, ноябрьские слухи о сокращении объема погашения облигаций практически не подтвердились.

 

Между тем, некоторые другие важные статистические показатели оказались хуже, чем прогнозы рынка, которые также имели свое влияние и не позволяют индексам потерять в стоимости. Прежде всего, мы будем обращать внимание на индекс экономических условий ISM в непроизводственной сфере за ноябрь, который упал с 55,4 в октябре до 53,9, в то время как аналитики прогнозировали 55. Дефицит торгового баланса страны, в свою очередь, оказался выше ожиданий экономистов в 40 миллиардов долларов, и составил $ 40,64 млрд. Статистические данные о продажах новых домов в США, опубликованные в предыдущий день, в течение 2 месяцев, в связи с закрытием государственных учреждений в октябре, также не принес ничего позитивного на рынки. За октябрь индикатор незначительно превысил прогнозы аналитиков, а в сентябре оказался значительно ниже, чем ожидалось.

 

В результате индикатор "голубых фишек" индекс Dow Jones Industrial Average снизился на 0,16% и закрылся на 15 889,8. Индекс S&P500 ушел в минус на 0,13% до уровня 1 792,81 пунктов, а индекс hi-tech компаний Nasdaq вырос на 0,02% до уровня в 4 038 пунктов.

 

Нефть не готова терять свои позиции и пытается сохранить их на уровне достигнутых значений в начале недели. Нефть сорта Light сегодня утром выросла на 0,05%, и торгуется на уровне 97,48 $. Brent опустился на 0,27% от уровня 111,13 долларов за баррель. Драгоценные металлы противоположно теряют в цене, золото снижается на 0,67% от цены в 1238,80 долларов за тройскую унцию, серебро снизилось на 0,88% от цены 19,66 $ за тройскую унцию.

 

После вчерашней недоступности статистики в США все внимание постепенно переключается на действия центральных банков. Банк Англии и Европейский центральный банк собираются провести собрание. Если английский регулятор сможет сохранить статус-кво, то все будут ждать продолжения смягчения денежно-кредитной политики со стороны Европейского центрального банка.

[MariaUWC]

06 декабря 2013: Рынки ждут Вечернюю статистику из США

 

Опять рынки оказались под гнетом ожиданий сворачивания QE3. Инвесторы ожидают, что ФРС примет решение о сокращении объема программы количественного смягчения на заседании FOMC в декабре. Вопрос о сокращении программы количественного стимулирования будет обсуждаться на заседании ФРС, которое состоится 17-го 18 декабря, о котором было объявлено председателем Федерального резервного банка Атланты Денисом Локхартом. Он не имеет права голоса и не высказывал свое мнение по поводу сокращения программы QE3, однако, он заявил, что если будет принято положительное решение, стоит начать думать о начале восстановления экономики страны.

 

Блок статистических данных, которые были опубликованы вчера, оказался отрицательным, с точки зрения ужесточения политики со стороны ФРС. В 3-м квартале, экономика США показала максимальные уровни роста с начала 2012 года. Валовой внутренний продукт страны вырос на 3,6 %, хотя ранее сообщалось о росте всего лишь на 2,8 %. Аналитики ожидали пересмотра роста американского валового внутреннего продукта до 3,1%. Заявок на пособие по безработице в США на прошлой неделе сократилось на 23 тыс. и составил 298 000, ожидаемый рост прогнозировался в районе 4000. Сегодня мы ожидаем важные данные по безработице за ноября в США. Эти цифры будут основополагающим фактором, влияющим на настроение инвесторов до предстоящего заседания ФРС.

 

Тем не менее, дух на азиатских рынках с утра был умеренно позитивным. Индекс MSCI Asia Pacific вырос на 0,2%. Nikkei добавил почти 1%. Вчера европейские фондовые рынки дрейфовали на нейтральной территории при открытии торговой сессии, но, к концу дня, американская статистика и заявление Драги сподвигнули их на падение. FTSEurofirst 300 потерял 0,96%, индекс IBEX в Испании снизился на 1,56% и FTSE MIB в Италии потерял 1,75%. Банк Англии и Европейский центральный банк оставил процентную ставку без изменений. Также Драга во время своей пресс-конференции сообщил, что Европейский центральный банк готов действовать дальше, но еще не решил, какие именно действия предпринять. Комментарии Драги спровоцировали резкое укрепление евро.

 

Сегодня утром EUR/USD торгуется на уровне 1,3658 пункта. Brent вырос на 0,34% до цены 110,94$, WTI вырос на 0,09% до цены 97,70$. Золото и серебро остаются стабильными на уровнях 1231,91$ и 19,55$ за тройскую унцию, соответственно.

[MariaUWC]

09 декабря 2013: Позитивные статистические данные вдохновили инвесторов

 

В пятницу 6 декабря американские статистические органы опубликовали множество важных американских макроэкономических показателей. Несмотря на значительность каждого из них, наибольший интерес представляют результаты детального исследования национального рынка труда, так как они являются основополагающими данными для оценки текущего состояния и перспектив американской экономики. Основное внимание было уделено занятости в несельскохозяйственном секторе страны.

 

Ежемесячный рост количества оплачиваемых рабочих мест в несельскохозяйственном секторе в ноябре был оценен в 180-185 тысяч, но фактический рост оказался значительно выше прогнозов и составил 203 000. Проверкам подверглись предыдущие показатели роста занятости в этом секторе. В ноябре, частный сектор создал 196000 новых рабочих мест, на постоянной основе, прогнозируемое количество составляло 180 000.

 

После этого в центре внимания оказался другой очень важный показатель - предварительное значение индекса потребительского доверия, рассчитывающийся Мичиганским университетом, значение которого в 75,1 пунктов с декабря выросло в ноябре до 82,5, что является максимальным показателем, начиная с июля. Прогноз аналитиков составлял более скромные 76,0 пунктов. Улучшению потребительских настроений американцев и готовности к укреплению потребительской активности способствовали относительное улучшение экономической ситуации и стимулирование положительных сдвигов на рынке труда в США.

 

Благодаря этим данным в пятницу мы могли наблюдать долгожданные перемены в настроениях инвесторов, которые, в последнее время, сомневались из-за неизбежно приближающегося момента начала сокращения объемов финансового стимулирования ФРС. На этот раз, игроки отреагировали на позитивные статистические данные по занятости и уровню потребительского доверия адекватно, и рынки показали уверенный рост с самого начала торговой сессии. Тем не менее, даже значительный рост по итогам дня не смог компенсировать потери индексов Dow Jones и S&P 500, которые прервали свою затяжную прибыльную серию, продолжавшуюся 8 недель.

 

В результате, индекс Dow Jones вырос на 1,26% до 16020,20 пункта. Индекс Standard & Poor 500 прибавил 1,12%, закрывшись на уровне 1805,09 пункта, индекс Nasdaq Composite повысился на 0,73% до значения 4062,52.

 

Цена на золото сегодня утром продолжает падать, золото торгуется на уровне 1227,84$. Серебро также упало на 0,09% и составляет 19,51$ за тройскую унцию. Инвестиционная привлекательность золота, в качестве «безопасных» инвестиций, снизилась на фоне позитивных данных по занятости США.

 

Ценам на нефть, в то же время, удалось удержаться на ранее достигнутом уровне и они продолжают демонстрировать положительную динамику, сегодня утром. Нефть марки Brent находится на уровне 111,34$ за баррель, увеличившись на 0,11%; WTI выросла на 0,08% до значения 97,98$ за баррель. Нефть выросла в цене, несмотря на очень высокие данные по американскому рынку труда и уровню потребительского доверия, что дает серьезные основания рассчитывать на увеличение спроса на энергоносители. За последнюю неделю, общий рост цен на нефть составил 5,3%, что является лучшим результатом с июля.

 

Главным событием этой недели станет отчет о розничных продажах за ноябрь, который будет опубликован в четверг. Участники рынка будут постепенно готовиться к заседанию ФРС, запланированному 17-18 декабря. Соответственно, мы должны очень внимательно следить за речью «рупора ФРС», Джеймса Булларда, который сегодня обратится к представителям ассоциации CFA.

[MariaUWC]

10 декабря 2013: Рынки движутся с осторожностью перед заседанием ФРС

 

Фондовые рынки продолжили аккуратный рост. Утром котировки рисковых активов были поддержаны данными по росту китайского экспорта в ноябре, который составил 12,7% после роста на 5,6% в октябре. Эти данные были рассмотрены не только как положительные для экономики, но и как свидетельство растущего мирового спроса. Следует отметить, что инвесторы не спешат делать выводы о раннем начале сворачивания стимулирующих мер со стороны ФРС после получения важных данных о валовом внутреннем продукте США за третий квартал и статистических данных по американскому рынку труда в ноябре. Так, вчера индекс широкого рынка S&P500 достиг нового исторического рекордного значения.

 

В результате торговой сессии, индекс Доу-Джонса вырос на 0,03% до уровня 16025,53 пункта. Nasdaq прибавил 0,15 % и достиг уровня 4068,75 пункта, а S & P 500 вырос на 0,18% до 1808,37.

 

Вчера рынки также услышали мнения двух представителей ФРС, и они оказались положительными. Это было заявление главы ФРС Сент-Луиса Джеймса Булларда, который в текущем году имеет право голосовать на собраниях. Он сообщил, что последние улучшения по рынку труда увеличивают вероятность быстрого снижения стимулирующих мер, однако, эти действия должны быть предприняты подобающим образом, так как инфляция находится на минимальном уровне. Заявление главы ФРС Далласа Ричарда Фишера было гораздо увереннее. Он назвал текущее время подходящим для того, чтобы начать сворачивать объемов QE, однако, он также объяснил, что любые операции регулятора должны проводиться в условиях полной ясности и прозрачности для рынков.

 

Согласно последним опросам Bloomberg, около 34% экономистов и аналитиков ожидают начало сокращения объемов количественного стимулирования на заседании в декабре, таким образом, подавляющее большинство уверено, что в конце первого квартала 2014 года объем закупок активов от ФРС будет меньше нынешних 85 млрд долларов в месяц.

 

Начало новой недели на товарных рынках было не столь радужным, присутствует некое давление имеющее место быть в силу ряда объективных причин. Котировки нефти и большинства металлов значительно снизились вчера после публикации статистических данных из Китая и Германии. Объем импорта в Китай в ноябре замедлился в темпах роста с 7,6% до 5,3% в годовом эквиваленте. Кроме того, объем промышленного производства в Германии в октябре неожиданно снизился до минимума по сравнению со значением в мае, упав на 1,2% в сентябре против прогнозируемого роста на 0,9%. Дополнительное давление на нефть наблюдалось в связи с первой встречей экспертов Ирана и шести других стран, которая началась в Вене, и посвящена вопросам развития механизмов воплощения договоренности, достигнутой ранее, в конце ноября.

 

Brent торгуется на уровне 109,63 долларов за баррель, добавив 0,45%, WTI находится на отметке 97,95 долларов за баррель с приростом на 0,40%. Золото выросло на 0,87% и торгуется по цене 1244,98 долларов за тройскую унцию. Серебро пытается вернуть свои позиции, которые были потеряны на прошлой неделе, и выросло на 1,22%, достигнув в цене 19,94 $ за тройскую унцию.

[MariaUWC]

12 декабря 2013: Коррекционное движение на рынках продолжается

 

Мировые рынки продолжают свое снижение второй день подряд. Опубликованные недавно позитивные макроэкономические статистические данные США и прогресс в переговорах по бюджету дали инвесторам пищу для размышления по поводу того, что ФРС может начать сокращать программу монетарного смягчения уже на следующей неделе.

 

Республиканцы и демократы вчера сумели договориться о сокращении расходов на оборону и прочих расходов в течение следующих двух лет. В данной ситуации, важным является даже не сам уровень расходов, по которому был достигнут договор, а факт того, что две партии пришли к соглашению в принципе, что является исключительным прецедентом. Тем не менее, в заявлении по данному вопросу не были упомянуты ни изменения потолка уровня госдолга, ни какие-либо решения относительно медицинской реформы Обамы, но все равно еще остается вероятность новой остановки правительственных организаций в феврале. Участники рынков восприняли новости из Белого дома как повод для осторожных продаж, в конце концов, слаженная работа правительства означает ускоренное проведение реформ и эффективную работу экономики, вследствие чего можно ожидать уменьшение объемов искусственной стимуляции.

 

В ходе вчерашней торговой сессии, американские фондовые индексы понесли значительные потери. По итогам торгового дня, индексы США обогнали европейские индексы по темпам снижения. Индекс S&P 500 показал максимальный убыток за прошлый месяц, снизившись на 1,13% и завершил торговую сессию на уровне 1782,22 пунктов. Индекс Dow Jones потерял 0,81%, достигнув отметки 15843,53, Nasdaq снизился на 1,4% до значения 4003,81. В то же время, британский индекс FTSE 100 потерял только 0,24%, немецкий DAX - на 0,41%, а французский CAC 40 - на 0,1%.

 

Сегодня утром ситуация продолжает усугубляться. Торги в Азии проходили с большими потерями. Фьючерсы на индексы также снижаются. Заседание ФРС состоится на следующей неделе, и до этого момента рынки будут крайне нестабильны.

 

Цены на сырье изменились лишь не значительно. Цены на золото, составляющие примерно 1250,00$ за тройскую унцию, не привлекают долгосрочных инвесторов. Золотой резерв SPDR Gold Trust снизился на 2,1 тонны до 833,6 тонны. Данные Министерства энергетики США по резервным запасам совпадают со статистикой API. За последнюю неделю коммерческие запасы нефти сократились на 10,6 млн. баррелей до 375,2 млн. баррелей. Нефть марки Brent сегодня утром торгуется по цене 109,51 долларов за баррель, WTI находится на уровне 97,64 долларов за баррель.

 

Сегодняшний день богат на макроэкономическую статистику. В течение дня будут опубликованы данные по промышленному производству в Еврозоне. Так же будут представлены данные по импортным/экспортным ценам, розничной торговле и количеству запросов на получение пособия по безработице в США.

[MariaUWC]

16 декабря 2013: Страхи по поводу уменьшения QE продолжают сдерживать рынок.

 

Предстоящая неделя обещает быть самой интересной за весь уходящий 2013 год. Глава ФРС, Бен Бернанке, совершит, вполне вероятно, последнее заседание в качестве председателя, и никто не исключает возможности того, что он может закончить свой 7-летний срок началом в изменениях стимулирующих мер. Несомненно, даже вероятность такого исхода уже сдержала динамику на фондовых рынках, и перспектива пресечь новогоднее ралли может заставить Бернанке снизить объемы скупки лишь на символическую сумму. Тем не менее, даже в этом случае, этого будет достаточно для того, чтобы вернуть спрос на доллар США, особенно против йены и Британского Фунта.

Фондовый рынок США провел пятницу с боковым отклонением, закончив торговую сессию с минимальными изменениями. Тем не менее, это снижение на 1,5-1,7%, которое американские фондовые индексы показали на прошлой неделе, было максимальным за последние 2 месяца. Области здравоохранения и телекоммуникаций оказались аутсайдерами этой недели по сравнению с другими областями.

В результате, торговая сессия подошла к концу с прибавлением на 0.1% у Dow Jones, где уровень достиг 15755,36 пунктов, S&P снизился на 0,01% до 1775,32 пунктов, а индекс Nasdaq вырос на 0,06% до отметки в 4000,97. Продажи также были обусловлены публикацией предварительных данных по индексу деловой активности в промышленности в соответствии с HSBC - показатель снизился с 50,8 пунктов в ноябре до 50,5 пункта в декабре.

Ведущие фондовые индексы Европы в пятницу не показали существенных изменений. По итогам недели, они снизились на 1,4-1,8% на фоне макроэкономической статистики и корпоративных новостей в Еврозоне, разочаровавших инвесторов. Акции британской страховой компании RSA Insurance Group оказались лидером падения в пятницу, упав на 7% после слухов об отставке ее исполнительного директора. Так, британский индекс FTSE- 100, потеряв 1,7% за неделю, показал снижение шестую неделю подряд.

В течение дня ожидается довольно низкий объем макроэкономической статистики из-за рубежа. Во Франции будут опубликованы предварительные данные по индексам деловой активности в промышленности и в области услуг за декабрь. Подобные показатели будут опубликованы в Германии и в Еврозоне в целом. В США пересмотренная ноябрьская динамика производительности труда и промышленного производства за ноябрь будет опубликована позднее в течение дня.

[MariaUWC]

17 декабря 2013: Фондовый рынок начал неделю на позитивной ноте

 

В понедельник фондовый рынок Соединенных Штатов завершил торговую сессию с умеренным ростом основных индексов после крупнейшего снижения за неделю, наблюдавшегося с августа. С начала недели трейдеры сосредоточены на предстоящем заседании ФРС и пытаются найти в опубликованных данных макроэкономической статистики намеки на результаты предстоящего совещания и сделать выводы будет ли уменьшен объем программы монетарного смягчения или он останется на нынешнем уровне. Напомним, что принятие решения о начале сокращения программы монетарного смягчения на совещании в декабре прогнозируют примерно на треть всех экономистов, остальные по-прежнему склоняются к заседанию в марте.

 

Что касается макроэкономических статистических данных, опубликованных вчера, стало известно, что объем промышленного производства в ноябре вырос на 1,1%, хотя средний уровень роста по прогнозам составлял 0,5%. Темпы ожидаемого роста промышленного производства за октябрь были пересмотрены с -0.1% до 0,1%. Производительность труда увеличилась в третьем квартале на 3%, хотя ожидалось увеличение производительности на 2,8%.

 

По итогам торговой сессии, индикатор голубых фишек Dow Jones Industrial Average вырос на 0,82% до отметки 15884,83 пункта, индекс широкого рынка S&P 500 прибавил 0,63% и составил 1786,54, индекса высокотехнологичных отраслей Nasdaq Composite вырос на 0,71% и достиг уровня 4029,52 пунктов.

 

Ведущие фондовые индексы Европы в понедельник также находились в прибыли благодаря благоприятным корпоративным новостям и макроэкономической статистике. Одним из лидеров роста стал немецкий индекс DAX, который прибавил 1.7 % из-за сильных показателей деловой активности в промышленном секторе Германии, опубликованных недавно. Связанный с ним индекс производственного сектора Германии PMI в декабре вырос до максимального уровня за последние 2,5 года, что является свидетельством существенного повышения активности в промышленности Германии, что, в свою очередь, может вытянуть всю европейскую экономику из ситуации, в которой она оказалась, несмотря на ухудшение положения Франции. В результате, индекс деловой активности в еврозоне, характеризующий ситуацию в промышленной отрасли и в сфере услуг, вырос с 51,7 пункта до 52,1 пункта за месяц, что свидетельствует о начавшемся восстановлении европейской экономики в целом.

 

На товарном рынке цены на нефть слегка снизились, а цены на драгоценные металлы незначительно выросли. Нефть марки Brent торгуется на уровне 109,32 долларов за баррель, снизившись в цене на 0,08%, нефть марки WTI упала на 0,16% до отметки 97.61 долларов за баррель. Золото и серебро выросли на 0,03% и 0,16% и торгуется около значений 1244,76 $ и 20,13 $ за тройскую унцию соответственно.

[MariaUWC]

18 декабря 2013: Сегодня будет жарко

 

Сегодня все рынки перевернулись с ног на голову из-за ожидания сворачивания QE-3, и сегодня мы сможем сделать выводы о их направлении движения в среднесрочной перспективе. К сожалению, подобное решение не бывает легким для центральных банков в связи с тем, что слишком много нюансов может повлиять на динамику финансовых рынков: насколько точно планам на конец программы стимулирования экономики суждено сбыться и какие сроки будут выставлены, в каких объемах сокращение будет осуществляться, какие цели будут выбраны ФРС и так далее.

 

Последние макроэкономические данные, очевидно, свидетельствуют в пользу восстановления экономики США, а также, учитывая текущие условия, для ФРС будет трудно не предпринимать каких-либо действий. На самом деле, сокращение программы QE-3 на 5-10 млрд. долларов уже очевидно, и участники рынка потенциально готовы для подобного мероприятия, и, если вместе с сокращением программы погашения активов, целевой уровень по безработице будет снижен до уровня 5,5%, то это может быть положительно воспринято на рынках, так как этот факт развеет ожидания повышения процентных ставок в течение почти еще 2-х лет.

 

Во всяком случае, в запрограммированном снижении на сумму не менее 10 млрд. долларов, мы увидим небольшую краткосрочную коррекцию на всех фондовых рынках, а также укрепление индекса доллара ко всем валютам. Кроме того, необходимо обратить внимание на рынок долгосрочного кредитования, если рост доходности по американским облигациям собирается возобновиться с новой силой, которая будет означать, что инвесторы восприняли результаты заседания ФРС негативно, то также стоит готовиться к коррекции на фондовых рынках.

 

Что касается вчерашней торговой сессии, американский рынок завершил день в минусе. Мнения инвесторов остаются противоречивыми относительно решения ФРС, которое будет объявлено сегодня вечером и должно всколыхнуть рынки, увеличив неопределенность. Инвесторы предпочитают не торопиться в отношении своих действий. По итогам торговой сессии, индекс Dow Jones понизился на 0,06% до уровня 15875,26 пунктов, S&P500 снизился на 0,31% до уровня 1781,00, индекс Nasdaq потерял 0,14% и достиг 4023,68.

 

Нефть снизилась накануне в виду ожиданий сокращения спроса, а также роста поставок из стран Ближнего Востока. Коммерческие запасы нефти снизились на прошлой неделе на 2,5 млн. баррелей. Сегодня утром Brent теряет 0,05% и торгуется на уровне 108,38 долларов за баррель, WTI выросла на 0,22% до 97,68 $ за баррель. Золото и серебро выросли на 0,17% и 0,36% соответственно, торгуются по ценам 1232,14 $ и 19,91 $ за тройскую унцию.

[MariaUWC]

19 декабря 2013: ФРС оправдывает надежды инвесторов, индексы бьют новые рекорды.

 

Вчера фондовый рынок Соединенных Штатов Америки завершил торговую сессию на позитивной ноте, в связи с анонсированием решения ФРС начать постепенное сокращение программы количественного смягчения в январе 2014 года. Обратите внимание, что по итогам заседания Комитета по открытому рынку, процентная ставка осталась на прежнем уровне 0-0,25%. Представители ФРС также отметили, что она будет оставаться в этом диапазоне даже после того как уровень безработицы упадет ниже уровня 6,5%.

 

Что касается объема первоначального снижения погашения ценных бумаг, было решено урезать текущую программу QE на 10 млрд. долларов, до 75 млрд долларов, учитывая улучшение ситуации на рынке труда США. Кроме того, ФРС заявила, что в дальнейшем будут приняты меры по сокращению объемов погашения облигаций, если экономика продолжит стабильно развиваться.

 

Следует также отметить, что в ходе встречи были оглашены улучшенные экономические прогнозы. Так, темпы роста экономики составят (в текущем году) 2,2-2,3% , уровни инфляции и безработицы будут на уровнях 0,9-1% и 7-7.1% соответственно. Между тем валовой внутренний продукт страны в 2014 году, скорее всего, увеличится на 2,8-3,2%, тогда как инфляция составит 1,4-1,6 %, уровень безработицы снизится до 6.3-6.6%.

 

По итогам торговой сессии, индекс Dow Jones Industrial Average вырос на 1,84% и закрылся на уровне 16167,97 пунктах, S&P 500 прибавил 1,66% до 1810,65 пунктов, а индекс высокотехнологичных компаний Nasdaq вырос на 1,15% до уровня 4070,06.

 

Фьючерсы на нефть этим утром снижаются на 0,20% на Brent и 0,09% на WTI. Brent торгуется на уровне 109,40$ за баррель, цена на WTI 97,97$ за баррель. Золото вчера начало расти в цене после объявления решения ФРС, но очень быстро потеряло свою силу и вернулось к своему обычному уровню. Сегодня утром золото снижается на 1,17% и торгуется по цене 1221,21$ за тройскую унцию, серебро упало на 2,47% до цены 19,56$ за тройскую унцию.

 

Еще также был интересный день на валютном рынке, где наблюдалась повышенная волатильность на всех основных валютных парах. Решение изначально ослабило доллар США, однако интерес к валюте быстро вернулся во время пресс-конференции Бернанке, который практически пообещал, что каждая встреча в следующем году будет на самом деле идти с сокращением программы на 10 млрд. долларов, а к концу 2014 QE3 будет полностью сокращена. Еще один интересный момент заключается в том, что большинство чиновников ждут увеличение процентной ставки в 2015 году, как и ожидается. Все эти нюансы определяют веру инвесторов в светлое будущее, однако, эти обещания стоит поделить на двое. EUR/USD с утра оказался на уровне 1,3679.

[MariaUWC]

20 декабря 2013: Статистические данные не оправдывают решение ФРС

 

 

В четверг американский рынок завершил торговую сессию с незначительным снижением из-за опубликованных макроэкономических статистических данных. Снижение количества новых жилых домов и обращений за пособиями по безработице бросило тень на недавние позитивные экономические прогнозы ФРС, в результате чего индекс S&P 500 опустился вниз после достижения рекордного значения.

 

Число обращений за пособиями по безработице неожиданно увеличилось с предыдущих 369 000 до максимальных за последние 9 месяцев 379 000, а продажи домов на вторичном рынке снизились на 4,3% до 4,90 млн., что намного меньше среднего прогнозируемого уровня.

 

В результате, по итогам торговой сессии индикатор "голубых фишек" индекс Dow Jones Industrial Average, завершил торги, увеличившись на 0,07% до значения 16179,08 пунктов, S&P 500 снизился на 0,06% до 1809,60, а индекс высокотехнологичных компаний Nasdaq потерял 0,29% и составил на закрытии 4058,13 пунктов.

 

Торги в Азии также проходят с потерями. Местные индексы в основном торгуются в минус. Основным источником тревожных новостей продолжает быть Китай, где ситуация на рынке ликвидности остается прежней. Вчера национальный банк Китая провел ряд точечных инъекций ликвидности на рынке, однако это не оказало почти никакого влияния на межбанковские ставки.

 

Стоимость золота упала до минимального уровня за последние три года, в связи с решением ФРС о сокращении программы погашения облигаций в январе следующего года. Аналитики Goldman Sachs Group считают, что не следует исключать дальнейшее снижение курса этого драгоценного металла. Они считают, что к концу следующего года, стоимость золота упадет до 1050,00 долларов за тройскую унцию. Следует отметить, что эксперты представили эти прогнозы месяц назад.

 

Вчера, золото достигло минимального значения с 3 августа 2013 года - 1188,68 $ за тройскую унцию. Сегодня утром данный металл, прибавив лишь 0,09%, торгуется по цене 1194,61$. Серебро выросло на 0,16% и составляет 19,22$ за тройскую унцию.

 

Цены на нефть также снизились. Нефть марки Brent потеряла в цене 0,33% и торгуются на уровне 109,93 долларов за баррель. WTI снизилась на 0,25% и составляет 98,79 долларов за баррель.

[MariaUWC]

03 января 2014: Первый торговый день в новом году не оказался действительно положительным.

 

Инвесторы только начинают возвращаться из отпусков и объемы на рынках постепенно увеличиваются. Первый торговый день в новом году не был столь позитивным, как последние торговые дни 2013 года.

В результате, индекс Dow Jones Industrial Average потерял 0,82% и достиг уровня 16441,35 пунктов, S&P 500 уменьшился на 0,89% до 1831,98 пунктов и Nasdaq Composite упал на 0,80%, достигнув уровня в 4143,07 пункта. Ситуация на сырьевом рынке совершенно иная. Цены на нефть потеряли немного в цене, сегодня утром торгуется Brent, добавив 0,02%, и WTI, потерявший 0,17%, достигнувшие цены 107,63$ и 95,43$, соответственно. Цены на драгоценные металлы, по сравнению с нефтью, немного добавляют в цене, золото поднялось на 0,67%, торгуясь на уровне 1233,42 доллара за тройскую унцию. Серебру удалось преодолеть уровень 20,00$ за тройскую унцию, сегодня утром торги идут в районе 20,13$ за тройскую унцию. Участников рынка снова начал интересовать американский доллар, в связи с тем, что американская экономика демонстрирует устойчивый рост. ISM индекс в сфере производства снизился в декабре до 57 пунктов с 57,3, хотя аналитики предсказывали еще более резкое падение. Эти данные и коэффициент фиксации прибыли помогли доллару укрепить свои позиции и толкнули EUR/USD в район 1,3670, а GBP/USD к 1,6440.

[MariaUWC]

06 января 2014: Некая нервозность наблюдается на рынке

 

Происходящее на мировых рынках не совсем оправдывает ожидания. Основные фондовые индексы США оказались разнонаправленными, в то время как торги на европейских и азиатских площадках проходят в зеленой зоне.

 

В пятницу не было опубликовано никаких важных макроэкономических данных, за исключением данных по запасам нефти в США, которые снизились на 7,007 млн. баррелей, в то время как прогнозировалось снижение лишь на 2,9 млн. баррелей.

 

В результате торговой сессии, индикатор голубых фишек Dow Jones Industrial Average вырос на 0,17% до уровня 16469,99 пунктов, индекс широкого рынка Standard & Poor 's 500 потерял 0,03% и составил 1831,3, а индекс высокотехнологичных отраслей Nasdaq Composite пошел в минус на 0,27% и закрылся на уровне 4131,91 пункта.

 

Еще один интересный момент на рынке, о котором стоит упомянуть – это рост золота, который показал в пятницу двухнедельный максимум на фоне ожидаемого роста спроса на слитки и монеты. Между тем, цена на платину выросла до максимального значения, начиная с ноября прошлого года. В результате, цена на золото поднялась до 1239,60, что является максимальным его значением с 18 декабря 2013. В то же время фьючерсы на платину достигли максимального значения с 20 ноября и цена на платину составила 1418,00 долларов за тройскую унцию, торгуются сегодня утром на уровне 1402,98 $.

 

Сегодня банк HSBC опубликовал индекс деловой активности Китая за декабрь, который, в секторе услуг упал с 52,5 до 50,9 пунктов, что является минимальным значением за последние 2 года. Индекс деловой активности промышленного сектора Китая также снизился с 51,4 до 51,00. Во второй половине дня были опубликованы индексы деловой активности Франции, Германии и Еврозоны, где никаких существенных изменений не ожидается.

 

Этот год также обещает быть более оптимистичным для американской экономики, и даже несмотря на недавнее снижение индекса ISM в обрабатывающей промышленности, все данные свидетельствуют о восстановлении производства. Эта неделя поможет людям убедиться в дальнейшем развитии подобных тенденций, в виду того, что будут опубликованы многие статистические данные - данные по деловой активности в секторе услуг, данные по рынку труда, а также протокол последнего заседания FOMC, который отразит мнение монетарных властей на экономические перспективы страны.

[MariaUWC]

07 января 2014: Статистика из США не вдохновляет инвесторов

 

Торги на европейских фондовых биржах начались сегодня в красной зоне, однако, вчера индексы показали довольно вялую динамику. Индекс Лондонской фондовой биржи (FTSE100) был закрыт на уровне 6730,73 пунктов. Индекс Парижской фондовой биржи (CAC40) снизился на 0,47% и достиг уровня 4227,54, а индекс Франкфуртской фондовой биржи потерял 0,08%, и закрылся на уровне 9428 пунктов. В настоящее время, FTSE100 снижается на 0,15%, CAC40 на 0,22%, а DAX на 0,04%.

 

Основные американские индикаторы закрылись вчера также в красной зоне, под воздействием индекса экономических условий ISM в непроизводственной сфере, который, в декабре, достиг уровня 53, в то время как ожидалось 54,5. Между тем, заказы в обрабатывающей промышленности за ноябрь выросли на 1,8%, тогда как аналитики в среднем прогнозировали повышение на 1,7%.

 

По итогам торговой сессии, индикатор голубых фишек Dow Jones Industrial Average снизился на 0,27% до значения 16425,1 пункта. Индекс Standard & Poor 's 500 снизился 0,25% и достиг отметки в 1826,77, индекс высокотехнологичных отраслей Nasdaq Composite потерял 0,44% и завершил торги на уровне 4113,68 пунктов.

 

Календарь статистических данных на сегодняшний день не слишком богат. Будет опубликован уровень безработицы в Германии за декабрь, прогнозируемое значение осталось на прежнем уровне и составляет 6.9%. Чуть позже также будет обнародован индекс потребительских цен Еврозоны за декабрь. Вечером этого дня будут опубликованы данные по торговому балансу товаров и услуг за ноябрь в США, ожидается отрицательное сальдо в 40 млрд $.

 

В настоящее время валютная пара EUR/USD торгуется приблизительно на уровне 1,3625. Цены на нефть незначительно выросли, нефть марки Brent прибавила в цене 0,54% и торгуется на уровне 106,99 долларов за баррель, WTI выросла на 0,35%, составив 93,90 $ за баррель. Золото и серебро остаются на прежнем уровне и торгуются по ценам 1238,35 $ и 20,06 $, соответственно.

[MariaUWC]

09 января 2014: Заседание ЕЦБ определит взгляды властей на ситуацию в Европе

 

Протокол FOMC оправдал наши ожидания, и дал валютному рынку еще больше уверенности, что предсказания Бена Бернанке сбудутся, и сокращение стимулирования будет осуществляться на каждом последующем заседании ФРС. Эта новость поддержала доллар и толкнула своих главных конкурентов вниз, в результате чего пара EUR / USD достигла уровня 1,3550, и торгуется сегодня утром на цене 1,3595. Пара GBP / USD была сдвинута с максимальных уровней в район 1,6440.

 

Индекс Dow Jones Industrial Average потерял 0,41%, и достиг уровня 16462,74. Nasdaq добавил 0,26% и завершил торговую сессию на уровне 4163,88, а S & P 500 ослаб на 0,02%, и составил 1837,49 пунктов.

 

В Европе вчера было опубликовано достаточно много макроэкономических статистических данных, профицит торгового баланса Германии не способствовал ноябрьским рыночным прогнозам, и достиг 17,8 млрд. евро против консенсус-прогноза в 18,0 млрд. евро. Ноябрьские промышленные заказы, напротив, увеличились на 2,1%, превзойдя прогнозы аналитиков на 1,5%. В Еврозоне розничные продажи в ноябре отметились ростом на 1,4%, а уровень безработицы в еврозоне в ноябре не изменился и составляет 12,1%, как и ожидалось.

 

Сегодня Европейский центральный банк проведет первое совещание по процентной ставке в текущем году, и, несмотря на то, что мы не ожидаем каких-либо изменений в денежно-кредитной политике, будет очень интересно посмотреть на то, какую оценку дадут власти нынешней ситуации. С одной стороны, слабое инфляционное давление становится более опасным каждый день, однако, с другой стороны, позиция Германии становится более стабильной. Мы хотели бы напомнить вам, что в ноябре низкий индекс потребительских цен стал основой для снижения процентной ставки Европейского центрального банка. С тех пор падение только продолжилось: показатель, в настоящее время, составляет 0,8%, вместо целевого уровня в 2%. Сегодня все будет зависеть от обозначенных приоритетов: если власти будут утверждать, что экономического роста Германии будет достаточно для того, чтобы стимулировать восстановление инфляционного давления, то это принесет позитивный настрой Европейским платформам.

 

Особое внимание следует также уделить данным по безработице, поступающим из США.