Секреты и неизвестные уроки «южнокорейского чуда» глазами инвесторов

[dimahao]

Секреты и неизвестные уроки «южнокорейского чуда» глазами инвесторов

 

http://s52.radikal.ru/i136/1004/49/6fce9cff71ab.jpg

 

Последние десятилетия центр деловой активности планеты неумолимо смещается в Азиатско-Тихоокеанский регион, поражающий инвесторов темпами роста капиталов и прибыльности инвестиций, феномен которого получил специальный термин – «тихоокеанская революция». Именно революция, т.к. если в 1960 году экономика стран Восточной Азии составляла всего 4% мирового ВНП, то к 1991 году их совокупный ВНП догнал США - 25%. «Новые индустриальные страны» или «азиатские тигры», включая Южную Корею, совершив экономический и технологический рывок, удвоили ВВП на душу населения всего за 10 лет, в то время как США на это понадобилось долгих 47 лет. Мощная южнокорейская держава возникла буквально... из ничего, прямо на пустом месте. В чем неизвестные, в т.ч. скрываемые на Западе, алгоритмы успеха Южной Кореи и есть ли перспективы для инвесторов в дальнейшем? На этот вопрос дает свой вариант ответа Землячество трейдеров стран Юго-Восточной Азии Академии Masterforex-V.

 

«Из грязи в князи»

Сказать, что Корея начала 60-х гг. была бедной страной - это не сказать ничего. Она была безнадёжно нищей.

Средний доход на душу населения не превышал 80 долларов в год(!), по этому показателю она отставала даже от Нигерии с Эфиопией. В стране не было ни одного многоэтажного жилого дома, водопровода не было даже в столице, а электричество подавалось всего на несколько часов в день и только в крупных городах, по весне начинался непременный голод в деревне, от которого спасались травой и корой деревьев.

 

Страна, практически лишена полезных ископаемых, так, понемножку - уголь, руда, золото, серебро, графит и известняк.

Однако в течение жизни одного поколения Корея превратилась из глубоко периферийной, патриархальной и аграрной - в одну из великих промышленных держав мира. Маленькая страна (размером с Португалию или Болгарию), 70% которой занимают горы, с 50-миллионным населением, стала лидером в мировом судостроении (45%-ная доля рынка) и полупроводниковой промышленности, второй - в производстве мобильных телефонов, пятой - в автомобильной промышленности, шестой - в сталелитейной и седьмой - по уровню развития рыбной промышленности. Южная Корея в течение всего нескольких десятилетий стала одним из лидеров в электронике и информационных технологиях. Достаточно сказать, что там широкополосный интернет охватывает всю страну.

 

В общем и целом, экономика страны считается одной из самых развитых в мире, по своим масштабам она занимает 13-е место в мире и 4-е место - во всей Азии. Чем не «экономическое чудо»?!

 

Попробуем разобраться в феномене "южнокорейского чуда", выйдя на его алгоритмы, через которые читатель сможет самостоятельно без труда провести параллели со своим государством, тяжело вздохнув, сравнив реформы... и закономерные результаты.

 

История успеха Южной Кореи

Как же это случилось? Какова она южнокорейская модель развития, в чём её плюсы и минусы, и чем она обусловлена?

Сразу стоит отметить, надежды на то, что простое изучение заманчивого корейского опыта принесёт быстрый и убедительный успех любому - совершенно легковесны и иррациональны.

 

Корейское "экономическое чудо" происходит из корейской же социально-экономической, историко-культурной специфики, складывавшейся целыми веками и тысячелетиями. Секрет корейского успеха в удачном сочетании проекта модернизации страны с традиционными духовными ценностями, которые были гениально удачно учтены первыми крупными инвесторами Японии, США и ряда других стран мира.

 

Можно выделить несколько важнейших факторов, без которых экономическое развитие было бы невозможным:

Политические факторы

Главное отличие южнокорейской модели от классического западного пути развития заключается в том, что она не складывалась естественно историческим образом, а была буквально навязана субъективным фактором - правящими элитами государства. Многие из нынешних больших любителей «корейского чуда» забывают, что оно было достигнуто во многом благодаря авторитарной, если не сказать - диктаторской власти, которая предпочла сосредоточиться на экономических реформах, отложив демократические преобразования на потом.

Ставший после военного переворота в 1961 году Президентом генерал Пак Чжон Хи (1961-1979 гг.) клятвенно пообещал вскоре передать власть гражданским лицам, однако ждать этого пришлось долго. В стране были распущены все партии, кроме его собственной, запрещены профсоюзы и забастовки, к длительным тюремным заключениям были приговорены и коррумпированные чиновники, и недовольная оппозиция.

Никакой свободы слова и демократии в Южной Корее не было и в помине, лишь некоторые их муляжи, чтобы "западные демократы" не мешали создавать "экономическое чудо".

 

Этническая и культурная однородность страны. 99% населения Южной Кореи – корейцы. А этнически однородная страна, по определению, более стабильна и предсказуема.

 

Относительно малые затраты на содержание ВПК (2-3% против 60-70% северокорейских).

 

Отсутствие реальной оппозиции позволило не отвлекаться на политические диспуты в политике и длительное время держать очень низкими заработные платы, а значит - и издержки производства для создания конкурентоспособных товаров, услуг.

 

Урок 1-й

Не стоит удивляться тому, что в ведущих западных Университетах мира политические составляющие "южнокрейского чуда" стараются обходить стороной. Не укладывается "южнокорейский путь" в стандарты и догмы "западной демократии".

Экономические факторы

 

http://s60.radikal.ru/i168/1004/24/143b6a3a970a.jpg

 

Правильно выбранная экономическая стратегия.

Следует отметить последовательность и логичность реформ Пак Чжон Хи:

а) начинали "экономическую революцию" в Корее с развития легкой промышленности, она не требовала ни квалифицированной рабочей силы, ни сложных технологий, ни крупных капиталов, с чем в стране были большие проблемы. Схема была простой: брали вначале небольшие кредиты за границей, закупали на них импортное сырьё, иностранные технологии, а произведённую продукцию импортировали, чтобы купить еще больше сырья. Не страна, а огромная фабрика по переработке. Начинали с изготовления дешёвой одежды, простейшей бижутерии, женских париков, детских игрушек. В те годы корейскими плюшевыми мишками был завален чуть ли не весь мир, почти половину всего корейского экспорта составляли ткани и одежда. Но корейская продукция, в отличие от китайской, была не только дешевой, но и относительно качественной;

б) в 70-е годы приобретённый таким образом опыт и капитал позволили перейти от легкой промышленности к развитию металлургии, судостроения, химической промышленности, а затем - к автомобильной промышленности и электронике в 80-е годы. Как известно, вся электронная начинка южнокорейских телевизоров, видеомагнитофонов, утюгов и компьютеров была заимствована за рубежом. Закупали лицензии у западных фирм, менялись лишь форма – по-корейски округлая формы и цвета – пастельные. До сих пор до 70% корейской электроники - это сборка по лицензии западных фирм. В любом южнокорейском бренде можно увидеть западноевропейский или американский «след» - Opel, General Motors или Ford;

в) привлечение иностранных капиталовложений, технологий, техники. На протяжении трёх десятилетий Корея брала деньги в долг, у кого было возможно и даже невозможно - и у частных банков, и у правительств, и у международных организаций. Как стратегический плацдарм США в Восточной Азии Южная Корея имели немалые американские инвестиционные вливания. В течение целого ряда лет доля зарубежных инвестиций в ВВП страны превышала 35%! Трудно вспомнить другие подобные примеры. В результате в 1985 году по размерам своей задолженности Корея заняла четвертое место в мире;

г) жесткое государственное регулирование экономики. В Южной Корее были даже свои пятилетки. Долгое время ни о каком свободном рынке не было и речи. Именно государство, проводя в жизнь концепцию управляемого капитализма, проводило отбор компаний, в которые направлялись денежные потоки из-за рубежа.

 

«Чёболизация» всей страны

Особую роль в осуществлении экономического скачка сыграли чёболи (буквально - «денежные семьи») - крупные многопрофильные корпорации, созданные и плотно опекаемые государством при фактическом владении частным бизнесом.

 

Так сложилось, что в Корее не олигархи управляли Президентом, а, наоборот, Президент «строил» олигархов.

Власти в полном смысле этого слова «назначили» олигархами известных бизнесменов, обеспечили их льготными кредитами, налоговыми послаблениями, госзаказами и даже не замечали нарушение законов ради быстрейшего налаживания экспортного производства. Так появились знаменитые корейские монстры Hyundai, Samsung, LG, Daewoo. К началу 80-х годов 75% промышленности контролировали чёболи, суммарный объем их продаж составлял 2/3 ВНП (!). Невероятная концентрация производства. Собственно, это были государства в государстве.

 

Урок 2-й

Какая может быть конкуренция при такой концентрации производства и протекционизме государства интересов внутренних монополий?! Секрет очень прост - государство реально вырастило и поддержало внутренние монополии, чтобы они сумели реально конкурировать... на мировых рынках, а не внутри страны. Этот урок также расходится с устаревшими догмами маркетинга, менеджмента и ряда иных экономических дисциплин и наук.

 

Немаловажно, что эти монопольные структуры были с пожизненным наймом и заботой о жизни работников, а значит - адекватны массовым традициям и ожиданиям общества и базировались на ряде важных экономических составляющих:

- изобилие дешёвого труда. Едва ли не важнейшее преимущество Кореи - готовность рабочих много и добросовестно трудиться за мизерную зарплату, работать буквально за гроши;

- ориентированная на экспорт стратегия развития экономики, обусловленная во многом недостатком природных ресурсов. Например, из 100 построенных тогда кораблей, оставалось в стране только 3, первое время телевизоры Samsung были только у нескольких процентов южнокорейцев.

 

http://s54.radikal.ru/i143/1004/0d/5eced3d65853.jpg

 

И сегодня сильной стороной южнокорейской экономики остаётся экспорт (40% от ВНП), помогает растущее потребление в Китае (22% от общего объёма зарубежных продаж) и России:

- грамотная политика защиты внутреннего рынка от импорта. Была принята своего рода доктрина «защиты молодой индустрии», создания условий для национальной промышленности, чтобы догнать иностранных конкурентов. Корея наглухо закрыла свой внутренний рынок. Так, например, в страну было запрещено ввозить иномарки, что обеспечило быстрый рост отечественного автомобилестроения. В результате 80% взрослых корейцев имеют автомобили, причём, только корейские. 95% других товаров в стране - от национального товаропроизводителя;

- экономика с оптимальной структурой (знаменитое «правило одной пятой и половины»): 20% обрабатывающей промышленности + 25% финансы + 22% услуги + остальное; при этом в обрабатывающей промышленности - 20% высокотехнологичный сектор + 30% среднетехнологичный сектор + все остальное.

 

В итоге, на протяжении первых нескольких десятилетий годовой рост ВНП составлял 8-10%, рост промышленности доходил до 14% в год, а среднегодовой прирост экспорта достигал невероятных 30%. Южная Корея по объему производства быстро обогнала КНДР, изначально более богатую и развитую (сегодня их показатели составляют приблизительно 1:15).

 

 

Урок 3-й

Можно ли без мощного профсоюзного движения создавать достойные условия жизни и труда рабочих, увеличивая их оплату по мере роста капитала корпораций, на которых трудятся эти рабочие? Ответ также далек от стереотипов "западной демократии".

 

Беспощадная борьба с коррупцией - как важнейшая составляющая "южнокорейского чуда"

Ряд экспертов видят живучесть южнокорейской коррупции чуть ли не в многовековых конфуцианских традициях патернализма («перекрёстное опыление» - ты - мне, я – тебе) отношений в обществе. Поскольку без крепких связей с правительственными кругами в Корее бизнес сделать "невозможно", коррупция в стране была, есть и будет (?), что разумеется отпугивает ряд потенциальных инвесторов.

 

Но особенность Кореи в том, что она ведет такую беспощадную борьбу с коррупцией, что ее опыт может поразить многих читателей из стран СНГ, т.к. опыт достаточно необычен:

* перед судом за "коррупционные преступления" предстают все, начиная... с Президента страны. Корея - единственная страна, которая отправила за решетку двух своих бывших Президентов и их сыновей, министров, депутатов, не считая тысяч чиновников рангом ниже. А берут и дают взятки там многие главы местных администраций, журналисты, бизнесмены, учителя, госслужащие, полиция, военкоматы, санэпидстанции, пожарные инспекции (да, всё как на постсоветском пространстве). Правда, удалось почти полностью решить проблему взяточничества среди сотрудников дорожно-транспортной полиции;

* обеспечена независимость органов, борющихся с коррупцией. Специальный орган по борьбе с коррупцией подчиняется только Президенту;

* сделана ставка на массовую помощь граждан, тесное сотрудничество с общественными организациями, их материальную заинтересованность. Сутки напролёт работает специальный центр, где любой человек удобным для себя способом может сделать заявление о коррупции, которое фиксируется, а по факту проводится специальное расследование. В случае подтверждения сведений заявитель получает солидное вознаграждение (от 2 до 10% коррупционной суммы);

* на серьёзную основу поставлена профилактическая работа - от плакатов, информационных листков до лекций в учебных заведениях, многочисленных публикаций в прессе, как были раскрыты факты коррупции и какие вознаграждения получили граждане, показавшие "гражданскую сознательность" в борьбе с коррупцией;

* основное же внимание уделяется изменению социокультурных факторов, создающих базу для распространения коррупции в обществе.

 

 

Урок 4-й

Без борьбы с коррупцией не может быть процветания общества и государства. Сколько "заработало" государство, собрав в бюджет средства - вторично по отношению к тому, что могут разворовать чиновники - "слуги народа" через коррупционную систему "откатов", взяток и т.п. Победить коррупцию без заинтересованности всего общества и каждого его гражданина... невозможно. Даже при такой заинтересованности - коррупцию искоренить до конца очень трудно. Без перечисленных мер, "борьба с коррупцией", как свидетельствует опыт стран СНГ, превращается в очередную "компанию", заканчивающуюся каждый раз тогда, когда "неудобные чиновники" с должностей смещены и на их "хлебные места" поставлены "свои люди".

 

Культурно-ментальные факторы народа страны «Королевства отшельников» или «Земли утреннего спокойствия».

Не раз так бывало в истории Кореи, что её единственным ресурсом оказывались люди.

Национально-культурные особенности корейцев, во многом связанные с конфуцианскими традициями и ценностями – важнейшая составляющая «чуда». Пожалуй, они сами и есть самое настоящее чудо без кавычек. Для них характерно:

- преданность своей нации;

- высокая ценность напряженного систематического труда. Корейцы убеждены - для того чтобы стать богатым, нельзя уповать лишь на одно везение и счастливый случай. Нужен неустанный труд и усилия. Корейцы известны как, пожалуй, самый трудолюбивый народ в мире, в 60-е годы они готовы были работать день за чашку риса;

- способность к работе в коллективе, коллективизм;

- восприятие государства, а сегодня значит и фирмы, как большой патриархальной семьи, защитника, что предполагают как творческое и ответственное отношение к своему делу, так и заботу руководства кампаний о своих работниках;

- рекомендации правительственных органов воспринимаются бизнесом как категорический приказ;

- законопослушность, в стране практически нет уличной преступности, что делает её одной из самых спокойных стран мира. По количеству убийств в пересчете на население Корея уступает Америке в 2-3 раза, а по грабежам 10-15 раз. В Сеуле до сих пор не принято запирать двери, когда хозяева дома. Правда, Корея занимает первое место среди развитых стран по автокатастрофам - какой же кореец не любит быстрой езды. Кстати, в Корее, пожалуй, самый высокий процент курящих в мире, оспорить это первенство могут только китайцы;

- уважение старших, признание важности иерархии в обществе. Не случайно в корейском языке множество форм вежливого обращения, которые зависят от социального статуса и возраста собеседника;

- признание важности образования. По продолжительности образования страна занимает первое место в Азии. Им нет равных в мире по расходам на оплату услуг частных репетиторов. Корея находится на 5-м месте в мире по финансовой поддержке научных исследований. На научные исследования в стране тратиться более 3% ВВП, по процентному показателю опережает США и ведущие европейские страны. В результате такой политики Сеул занимает первое место в мире по числу физиков на душу населения, а южнокорейские школьники регулярно занимают лидирующее положение на многочисленных физико-математических олимпиадах. В этой связи любопытный факт, который производит заметное впечатление на любого, приезжающего первый раз в Корею – страна буквально кишит очкариками. Так вот, там очки носят не только в связи с плохим зрением, но ещё и потому, что в массовом сознании очки – свидетельство образованности и интеллигентности, а эти качества в Корее высоко ценятся, это просто модно;

- стремление к бесконфликтности и гармонии в социальных отношениях, какое-то глубинное понимание важности согласия в обществе;

- неприхотливость, способностью довольствоваться малым;

- прочность семейных связей, достаточно заметить, что в Корее супружеская измена является уголовным преступлением;

- корейцы по-детски любопытны и непосредственны, даже инфантильны. Они даже внешне выглядят всегда моложе своих лет, хотя возраст у них отсчитывается не с появления на свет, а с зачатия. Сравнивая физический и ментальный возраст корейца, ряд экспертов называет своего рода «20% отставание». То есть, кореец в 20 лет ведет себя как 16-летний. То, что у нас запрещено «детям до 16 лет», в Корее долгое время было запрещено тем, кому нет 20-21 лет;

- народ весьма лукавый, хотя сами корейцы говорят, что они – третьи в мире по хитрости после... евреев и китайцев.

 

http://s53.radikal.ru/i141/1004/b3/05d6f7913aa2.jpg

 

Конечно, урбанизация, модернизация, распад патриархальной семьи постепенно размывают традиционные многовековые ценности. Но спросите любого корейца, что означает для него его страна, семья - вы поймете разницу между европейской и восточной культурами.

 

 

Урок 5-й

Истоки нации, ее история, корни, традиции никогда не будут мешать развитию нации. Если "нигилизм" пытается в угоду "новым ценностям" вытравить из сознания нации ее историю (как было в конце 80-х - начале 90-х годов на постсоветском пространстве) - нация заходит в тупик.

 

 

Трудности перехода от диктатуры к демократии. Кризисы 1998 года и 2008-2009 гг. по-корейски

Любой рост идет волнообразно (аксиома трейдеров и инвесторов). "Экономическое чудо", как и всякое другое явление, не могло продолжаться вечно. На то оно и чудо. Тем более, когда страна начинает переходить от диктатуры к демократии.

 

Фактически с 1987 года начинаются демократические реформы в стране, прямые президентские выборы и снятие запрета на политическую деятельность. В экономике - замена государственного контроля на свободное развитие и конкуренцию, политика «открытых дверей», дерегулирование экономики, либерализация импорта и иностранных инвестиций, вступление в ВТО.

 

Как следствие, темпы роста экономики Кореи замедлились, а в кризисном для всей Юго-Восточной Азии 1997 году страна оказывается на грани банкротства. Южнокорейская экономика с 7-го место в мире спустилась на 13-е.

Учитывая особую зависимость, а значит, и уязвимость Кореи в силу сугубо экспортной ориентации ее экономики, глобальный финансовый кризис 2008-2009 гг. не обошёл её стороной:

* ВВП в 2008 году снизился на 3,4%;

* впервые за последние 11 лет произошло падение дохода на душу населения,

реальная заработная плата упала на 2,7%;

* в январе 2009 года случилось крупнейшее почти за тридцать лет падение экспорта на 32,8%;

* внешняя задолженность пробила рекордную планку в 425 млрд. долларов. Южная Корея впервые за последние 8 лет превратилась в страну-должника;

* южнокорейская вона оказалась в ряду самых слабых азиатских валют, упав за год более чем на четверть к доллару (сегодня их соотношение 1000 вона=0.9027 долл.).

 

 

График курса доллара США к южнокорейской воне

 

http://i060.radikal.ru/1004/09/803028e44c94.jpg

 

Однако к этому финансовому кризису государство оказалось более подготовленным, нежели прочие.

Страна по резервам занимает 6-е место в мире ( $240 млрд.). Принятые антикризисные меры, среди которых - экстренная финансовая помощь банкам ($100 млрд.), формирование инвестиционного фонда для поддержки малого и среднего бизнеса, запуск целой сети социальных программ по поддержке незащищенных слоев населения, создание новых рабочих мест и т.д., и т.п. - привели к оживлению экономики. Уже в 2009 году ВВП страны вырос на 0,2%.

 

Экономики, валюты и акции стран Юго-Восточной Азии растут. Японский экономист Хидеки Хаяши утверждает: «Инвесторы вкладывают деньги, и Азия пользуется уважением благодаря ее большим перспективам роста, что поднимает и валюты региона».

 

 

Урок 6-й

Любые крупные политические изменения и реформы, ломающие старые устои, вызывают нестабильность в обществе, значит - замедление темпов роста. Этот вывод касается и перехода от диктатуры к "демократии", и также вряд ли будет воспринят прозападными политологами как аксиома.

 

Землячество трейдеров и инвесторов стран Юго-Восточной Азии Академии трейдинга Masterforex-V постаралось максимально объективно описать экономическую ситуацию Кореи - великой страны, чей народ показал миру прекрасный пример, как может отсталая аграрная страна, не копируя бездумно никого, идя по своему особому пути, всего лишь за несколько десятилетий вырваться в число мировых лидеров, оставаясь примером гордости для ее граждан, зависти - для конкурентов, объектом инвестиций для крупного капитала и предметом постоянных заблуждений для политологов, чей уникальный путь в лидеры никак не может быть втиснут в жесткие рамки устаревших догм политологических и экономических знаний.

[vak-308]

Хочу отметить, что все страны показавшие резкий экономический рост - Южная Корея, Китай, Тайвань, Таиланд, Сингапур, Малазия, Чили - пользовались авторитарными, диктаторскими методами при проведении экономических реформ. Отсутствовали шатания из стороны в сторону, как на пост-советском пространстве.

Единственным исключением среди стран бывшего СССР являются страны Прибалтики. Возможно это связано с историей (не длительное пребывание в составе СССР), возможно с менталитетом.